文/清華大學五道口金融學院黨委委員、院長助理，清華大學國家金融研究院副院長，《清華金融評論》執行主編張偉
為更好發揮金融對形成和發展新質生産力的推動作用，一方面，應大力發展科技金融，提升商業銀行對科技創新領域的支援力度；另一方面，應打通商業銀行數字化轉型的堵點，加強數字化技術的應用，形成數字金融新模式、新業态。
從2023年在地方考察時首次提出，到中央經濟工作會議部署和2024年中央政治局集體學習聚焦，再到全國兩會的深入闡釋，習近平總書記就發展新質生産力提出明确要求，并指導發展實踐。生産力的發展、變化與躍遷，必然要求生産關系作出相應調整，并與之相适應。随着資訊、資料等日益成為重要的生産要素，數字化成為新質生産力變成現實的基本條件。為更好發揮金融對形成和發展新質生産力的推動作用，一方面，應大力發展科技金融，提升商業銀行對科技創新領域的支援力度；另一方面，應打通商業銀行數字化轉型的堵點，加強數字化技術的應用，形成數字金融新模式、新業态。
商業銀行是新質生産力培育和發展的重要力量
2023年9月，習近平總書記在黑龍江考察時首次提出“新質生産力”的概念，闡述了新質生産力的具體表現，包括新能源、新材料、先進制造、電子資訊等戰略性新興産業和未來産業等。2023年12月，中央經濟工作會議提出，“以科技創新引領現代化産業體系建設”，對新質生産力又進行了特别闡述，強調“以颠覆性技術和前沿技術催生新産業、新模式、新動能，發展新質生産力。”2024年1月31日，在主持中共中央政治局就紮實推進高品質發展進行第十一次集體學習時，習近平總書記對新質生産力的内涵、特征、核心要素等重大理論問題進行了權威闡述。概括地說，“新質生産力是創新起主導作用，擺脫傳統經濟增長方式、生産力發展路徑，具有高科技、高效能、高品質特征，符合新發展理念的先進生産力質态。”2024年3月5日，習近平總書記在參加十四屆全國人大二次會議江蘇代表團審議時強調，“因地制宜發展新質生産力”“要防止一哄而上、泡沫化，也不要搞一種模式”“根據本地的資源禀賦、産業基礎、科研條件等，有選擇地推動新産業、新模式、新動能發展”。同時，《2024年政府工作報告》将“大力推進現代化産業體系建設，加快發展新質生産力”作為2024年政府工作的首要任務。
習近平總書記高度重視發揮先進生産力的作用，創造性地提出“新質生産力”概念，指明了新發展階段激發新動能的決定力量，明确了重塑全球競争新優勢的關鍵着力點，為新時代推動高品質發展提供了重要遵循、指明了根本方向。新質生産力的提出，是中國産業結構持續轉型更新的重要結果，是持續推動高品質發展的重要産出，也是生産力實作新躍遷的重要展現。習近平總書記同時強調，“生産關系必須與生産力發展要求相适應。發展新質生産力，必須進一步全面深化改革，形成與之相适應的新型生産關系。要深化經濟體制、科技體制等改革，着力打通束縛新質生産力發展的堵點卡點，建立高标準市場體系，創新生産要素配置方式，讓各類先進優質生産要素向發展新質生産力順暢流動。”
金融是國民經濟的血脈，商業銀行是金融業的主力軍。在培育和發展新質生産力的過程中，金融業責無旁貸，商業銀行能夠、也必将能夠發揮重大作用。服務好新質生産力的發展，既是金融支援高品質發展的關鍵着力點，也是實作商業銀行轉型更新的現實需要。發展新質生産力，需要與之相适應的新型生産關系。與之相對應，為了使商業銀行更好地賦能新質生産力的形成與發展，銀行領域也需要進一步深化改革，完善相關體制機制，以便為商業銀行支援科技創新及自身數字化轉型提供制度保障，持續為發展新質生産力注入金融動能。
大力發展科技金融，提升商業銀行對科技創新支援力度
科技金融對促進新質生産力發展具有重要推動作用
科技創新是發展新質生産力的根本動力。科技創新衍生的新産業、新業态、新模式是新質生産力的現實展現。商業銀行支援服務新質生産力，重點和關鍵是大力發展科技金融，加大對科技創新和科技型企業的支援與服務。
服務新質生産力是金融支援高品質發展的關鍵着力點。監管部門應全力支援科技創新，為科技創新企業提供全生命周期的金融服務。例如，積極研究以金融資産投資公司為平台，擴大股權投資試點範圍，進一步加大對科創企業的支援力度。此外，還将全力支援未來産業和新興産業，并助推傳統産業數字化、智能化轉型，塑造發展的新動能、新優勢。
作為2023年中央金融工作會議提出的“五篇大文章”中的首篇大文章，科技金融對促進新質生産力發展和形成具有重要的推動作用。為深入貫徹中央經濟工作會議和中央金融工作會議精神，紮實做好科技金融大文章，國家金融監管總局制定并印發了《關于加強科技型企業全生命周期金融服務的通知》，引導将更多金融資源用于促進科技創新，根據初創期、成長期、成熟期等不同發展階段科技型企業需求，針對性提供多樣化金融服務。資料顯示，截至2023年末，全國高新技術企業貸款餘額同比增長20.2%，其中，中長期貸款和信用貸款占比均超過四成。制造業貸款餘額同比增長17.1%，其中制造業中長期貸款餘額同比增長29.1%。
商業銀行支援科技金融應加強風險管理與創新産品服務
商業銀行在支援創新型企業的發展方面扮演了舉足輕重的角色。通過向創新型企業提供貸款，商業銀行有效降低了它們的融資成本，這不僅加快了技術研發和應用的步伐，而且還推動了科技進步和産品創新，為經濟發展注入了新的動力。此外，商業銀行對中小企業的貸款支援促進了經濟的多樣性，幫助這些企業擴大規模、提升市場競争力。這些措施對于促進就業、增加居民收入和維護社會穩定都具有深遠的意義。
目前，工商銀行、農業銀行、中國銀行、建設銀行、興業銀行等多家銀行，在支援科技創新及先進制造業方面取得階段性成效。例如，工商銀行設立總行科技金融中心，初步形成總分支網點四級關聯的專業服務體系。深入開展“春苗行動”，加大力度支援科技型企業融資。強化“股貸債保”關聯，加大專精特新貸款投放力度，激發科技創新對現代化産業體系的引領作用，助力“科技—産業—金融”良性循環。2023年戰略性新興産業貸款餘額2.7萬億元，比上年增長54.1%。建設銀行針對科技型企業全生命周期的不同階段，推出“科企融資鍊”，為企業創立、技術研發、成果轉化等各個階段分别推出各類專屬信貸産品。
農業銀行聚焦央企産業鍊“鍊長”，牽頭對接央企供應鍊融資平台，利用“農銀智鍊”等供應鍊服務平台，以全産業鍊金融服務推動央企提升基礎固鍊、技術補鍊、融合強鍊、優化塑鍊能力。興業銀行則在綠色金融方面形成了涵蓋綠色信貸、綠色債券、綠色信托、綠色租賃、綠色基金、綠色理财等綠色金融服務體系。浙商銀行則全面實施科技金融助力新質生産力發展工程，将科技金融作為全行重點戰略業務之一，釋出了《浙商銀行科技金融服務高品質發展實施意見》，提出了科技金融高品質發展的目标及37條工作措施，確定每年科技型企業融資規模增速高于各項貸款平均增速（見上表）。
為了更好地發揮科技金融在助力新質生産力發展中的作用，金融監管機構應發揮政策引領作用，商業銀行則需要創新服務體系。一方面，金融監管機構應推動完善多層次科技金融服務體系。在風險可控前提下，金融監管機構應穩妥推進科創金融改革試驗區建設，深化制造業金融支援舉措，指導金融機構落實落細各項政策要求，持續加大對科技創新、先進制造的支援力度，為加快建設現代化産業體系提供有力支撐。
另一方面，商業銀行應加強風險管理與創新金融産品服務。為應對不斷出現的新風險類型，商業銀行需建立更靈活綜合的風險管理體系。例如，引入新的風險評估工具，加強對宏觀經濟趨勢的監測，提高市場動态敏感度等。同時，商業銀行還需要不斷創新金融産品和服務。例如，推出基于區塊鍊的供應鍊融資服務，為小微企業提供靈活的融資支付工具。此外，商業銀行可以探索與金融科技公司合作，共同開發創新産品。
深化商業銀行數字化轉型，夯實賦能新質生産力“科技核心”
筆者認為，發展數字金融，深化商業銀行數字化轉型，仍需要在完善數字化治理體系、大力發展數字技術和培育商業銀行數字基因等方面予以加強。
在完善頂層設計方面，目前，大陸金融資料治理還存在資料品質不高、資料挖掘和利用相對滞後、資料權利邊界不清等問題。應繼續完善法律法規體系，例如在推進資料流通體系建設方面，不斷豐富和健全對資料要素的估值定價能力以及相關的收益配置設定機制等，出台相關政策和行業标準規範。從國家層面建立資料的公共服務平台，打通稅務、社保等資料，通過低定價，減少資料使用成本，提高資料使用效率。同時，銀行之間也可以加強合作，依托各自優勢，通過“消費場景+業務産品”“線上+線下”等模式，完善客戶資訊鍊條，進而提供更有針對性的金融産品，實作合作方的雙赢。對于金融機構内部來說，也應該統一建設标準，整合内部資料資源。例如在資料采集方面，建立自上而下、協調一緻的資料治理體系，明确系統間資料交換的流程和标準，實作各類資料的有效共享。
在大力發展數字技術方面，一方面，未來商業銀行仍須繼續加大技術投入。根據艾瑞咨詢釋出的《2023年中國銀行業數字化轉型研究報告》，2023年中國銀行業IT投入規模達到4000億元，同比增長24.6%，未來仍須在此基礎上繼續加大投入。但需要注意的是，不同規模的銀行應有不同的選擇，比如大中型銀行應該保持自身的核心技術，加大投入，自建系統，打造自身的核心競争力，即大型銀行練好内功才是長久之計。而中小型銀行則可以考慮将部分業務外包或與其他平台公司合作，打造自身在其他方面的核心競争力。另一方面，商業銀行應繼續加強培育技術人才。随着數字金融發展的不斷深入，行業對既懂金融、又懂技術的複合型人才需求快速增長。然而，由于培養周期較長且金融科技處于快速發展階段，短期内金融科技人才仍将面臨較大的供給缺口。商業銀行應未雨綢缪，加強培育技術人才，為數字化轉型奠定良好的基礎，為數字金融的發展保駕護航。
在培育商業銀行數字基因方面，商業銀行的數字化轉型不僅是對業務及其戰略進行數字化改造，更是一種思維方式的轉型,甚至颠覆。一是要遵循開放、平等、協作、快速、共享的網際網路精神，從使用者視角出發，重新建構業務的底層邏輯，以适應數字化發展的需要；二是要按照新的底層業務邏輯，完善頂層制度設計，制定數字化轉型戰略，優化組織架構和業務流程。實踐中，金融機構可以借鑒技術公司、平台企業等優秀經驗，依托數字技術，将金融服務嵌入人們生活場景和企業産業生态，以使用者需求為導向，基于使用者特征提供與其需求相比對的産品、服務，實作精準獲客、精準營銷、精準風控等。
塑造新型生産關系，強化商業銀行賦能新質生産力的制度保障
新型生産關系要以适應生産力的發展來進行調整
物質資料生産是人類社會存在和發展的基礎，也是馬克思主義政治經濟學研究的出發點。人類社會變遷的根本原因就根植于物質資料生産和發展的變革之中。人類社會在從事物質資料生産的過程中要發生兩方面的關系：一方面，是人與自然之間的關系，表現為生産力，是生産的自然屬性；另一方面，是人與人之間的關系，表現為生産關系，是生産的社會屬性。
生産力決定生産關系。首先，一定的生産力的發展水準和發展階段，決定着一定的生産關系。其次，生産力的發展變化和發展要求，決定着生産關系的産生、發展和更替變化。這也包括在一定的生産關系的根本性質不變的情況下，随着生産力的發展，要對生産關系中不适應生産力發展的某些環節、某些方面或某些具體存在形式進行必要的變革和不斷完善。同時，生産關系對生産力具有反作用。當生産關系适應生産力發展的要求時，它就積極地推動生産力的發展；當生産關系不适應生産力發展的要求時，它就成為生産力發展的桎梏，阻礙和破壞生産力的發展。這時，生産關系就要變革，以解放和發展生産力。
新質生産力是由技術革命的重點突破不斷推動而形成的，它的發展同樣需要生産關系的調整和社會制度的支撐。是以，進一步推動新質生産力加快發展，就必須形成和完善與之相适應的新型生産關系。新質生産力是動态發展的，這就決定了與之相适應的生産關系也處于不斷的變動中。大陸需要立足長遠，以戰略眼光改革生産關系，以促進新質生産力的迅速形成和發展。對于金融領域來說，需要以數字技術為依托，建構全新的現代金融體系以适應新質生産力的資金要求。
金融體制機制改革為商業銀行賦能新質生産力提供制度保障
黨的二十大以來，大陸金融體制機制改革不斷推進，為金融領域塑造新型生産關系提供了制度保障。黨的二十大報告提出，“深化金融體制改革，建設現代中央銀行制度，加強和完善現代金融監管，強化金融穩定保障體系，依法将各類金融活動全部納入監管，守住不發生系統性風險底線。”
一方面，通過金融監管機構改革，防範化解重大經濟金融風險，提高金融助力經濟高品質發展質效。本輪金融監管機構改革統籌優化了中央、地方監管體制，提升了防範化解重大金融風險能力。在黨中央層面，組建中央金融委員會，設立中央金融委員會辦公室，組建中央金融工作委員會，與中央金融委辦公室合署辦公，将國務院金融委辦公室職責劃入中央金融委員會辦公室。在地方層面，形成以中央金融管理部門地方派出機構為主的地方金融監管體制，統籌優化了中央金融管理部門地方派出機構設定和力量配備，地方政府設立的金融監管機構專司監管職責，不再加挂金融工作局、金融辦公室等牌子，從制度上解決了過去地方金融監管中存在的體制機制問題。
另一方面，明确金融領域具體改革方向與内容，最大幅度強化金融消費者權益保護。本次金融監管改革在具體方面擁有多達十多項重要舉措。同時，中央金融工作會議也對具體的發展領域給出了明确方向。要做好科技金融、綠色金融、普惠金融、養老金融、數字金融五篇大文章。要着力打造現代金融機構和市場體系，疏通資金進入實體經濟的管道。此外，此次改革由國家金融監督管理總局統籌負責金融消費者權益保護，加強風險管理和防範處置，依法查處違法違規行為，将投資者保護工作一攬子納入綜合監管，将有助于相關金融機構在法律法規的架構下大力推動财富管理領域的經營邊界和創新發展。
打通數字化發展的堵點是商業銀行賦能新質生産力的關鍵
由于新質生産力是由技術革命性突破、生産要素創新性配置、産業深度轉型更新而催生的當代先進生産力，是以新質生産力具有新的要素構成與發展路徑。對現有生産關系的重大挑戰之一，就是勞動資料的數字化對現有生産過程的管理模式以及制度建設帶來的挑戰。同時，勞動對象與勞動成果的虛拟化形式也要求在流通、交換和配置設定等環節中及機制裡作出一定變革。
事實上，在不同的經濟發展階段，科學技術的創新都一直引起生産力的深刻變化和人類社會的巨大進步。目前，全球科技創新進入密集活躍時期，新一輪科技革命和産業變革賦予生産力更多的時代特征、科技含量和創新内涵，使之呈現出與傳統生産力不同的面貌。例如，2023年初，OpenAI引爆全球科技圈，釋出了一個全新的聊天機器人模型——ChatGPT。2024年初，OpenAI又釋出了首個文生視訊模型——Sora。
Sora可以快速制作長達一分鐘的視訊，這意味着繼文本、圖像之後，OpenAI将其先進的AI技術拓展到了視訊領域，實作了對生成式AI主流模型的全覆寫。盡管AI的應用仍處在初級階段，但對于影視、遊戲、廣告等這些行業來說，由于強力内容生産工具的出現，對于行業提升效率、降低成本作用明顯，甚至可以助力行業探索出新的商業模式，增加公司收入。是以，面向前沿領域及早布局，提前謀劃變革性技術，夯實未來發展的技術基礎，是形成并發展新質生産力的關鍵所在。
對于商業銀行來說，對數字化的支援及自身的數字化建設，是賦能新質生産力的關鍵點。然而，目前在生産關系上還存在一些痛點、堵點和卡點，需要通過全面深化改革，為持續提高生産力提供制度保障。尤其是針對痛點、堵點和卡點提出有針對性的頂層設計，通過加強統籌協調，解決制約新質生産力發展的各種實際問題。
具體來看，要形成能高效支援新質生産力發展的金融産品與服務體系。一方面，應進一步完善商業銀行對新興産業的支援政策，大力發展科技金融，提升對科技創新領域的支援力度。另一方面，應打通商業銀行數字化轉型的痛點、堵點和卡點，強化數字化技術的應用，加大對數字經濟核心産業和傳統行業數字化轉型更新的支援力度。
文章來源丨《現代商業銀行·管理智慧》2024年第04期
本文責編丨周茗一
責編丨丁開豔、蘭銀帆
初審丨徐蘭英
終審丨張偉
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