1939年11月2日，日軍獨立混成第2旅團、獨立步兵第1大隊等部1500餘人，分3路向涞源之水堡、走馬驿、銀坊方向進犯，企圖尋殲八路軍晉察冀軍區第一軍分區指揮機關和部隊。這個情報，早在10月30日，就由内線傳了出來，交到八路軍晉察冀軍區第一軍分區司令員楊成武将軍的手中。
楊成武迅速将作戰計劃，向八路軍晉察冀軍區司令員聶榮臻元帥報告。聶帥在仔細研究了敵情後，同意楊成武用第一軍分區第一、第二、第三團和第三遊擊支隊擔任主力，第25團當預備隊的作戰方案，同時，指令第3軍分區第2團前去配合，并協調八路軍第120師獨立第1旅第715團對敵進行牽制。
戰鬥于11月3日上午打響，至下午17時結束，斃傷日軍500餘人，繳獲各種炮6門、輕重機槍13挺、步槍210餘支、騾馬300餘匹、無線收發報機2部。戰鬥結束後，參戰部隊陸續撤出，但第一團沒有走，他們留下來，監視敵人的行動。4日淩晨，日軍又集合一千多人，前來收攏戰死的日軍屍體。第一團團長陳正湘将軍，拿着望遠鏡，密切觀察敵人的動向。經過觀察，他發現，日軍并沒有帶走日軍的屍體，而是就地進行火化，目的很明确，就是處理完日軍屍體後，繼續向我根據地進發。
陳正湘迅速将自己的判斷和想法，向楊成武進行彙報，并建議，讓正在撤退的第二、第三團、25團和遊擊支隊，立即向黃土嶺方向急行軍，然後埋伏起來，一旦日軍繼續向我根據地進犯，那就在黃土嶺再打他們一個伏擊。楊成武覺得這個建議很好，馬上指令正在撤退的部隊，向指定地點設伏，并于7日下午3時，成功将這一夥日軍圍住，戰鬥打響。激戰中，陳正湘發現遠處一高地附近聚集一群敵人，便親自指揮炮手向此處開炮，沒想到，一炮炸死了日軍獨立混成第二旅中将旅團長，有着"名将之花"之稱的阿部規秀。
但因為打這一仗時，楊成武在外線，便把指揮權交給在一線的一團團長陳正湘，但一團與其他參戰部隊又聯系不上，導緻參戰部隊各打各的，最終沒有圍殲這夥敵人，而且雖然殲敵900多人，自身傷亡也有500多。戰後總結時，陳正湘遭到了聶帥和楊成武嚴厲的批評，雖然批評過後，陳正湘仍被升為第一支隊司令員，從上司一個主力團，變成上司兩個主力團，但他對于被批評，始終不太了解，與楊成武之間，相處出了問題，1940年1月，他借養病之機，憤而離開了一分區，這段曆史，頗有争議，至今還有人在研究與讨論。