每經編輯：段煉,蓋源源
6月28日晚間，*ST柏龍（SZ002776，股價2.79元，市值15.01億元，以下簡稱“柏堡龍”）釋出公告稱，公司于6月27日收到公司實際控制人陳偉雄、陳娜娜家屬提供的揭陽市警察局出具的《逮捕通知書》，獲悉經揭陽市人民檢察院準許，陳偉雄、陳娜娜已于6月19日因涉嫌欺詐發行股票罪、違規披露、不披露重要資訊罪被執行逮捕。
公司表示，陳偉雄、陳娜娜自2022年4月份已辭職，未擔任公司董事、監事和進階管理人員職務，未參與公司的經營管理，上述事項不會對公司日常生産經營活動産生影響。公司目前生産經營情況正常，各項工作有序開展。
《每日經濟新聞》記者注意到，2022年，陳偉雄、陳娜娜就因知悉并參與柏堡龍财務造假行為，被實施終身市場禁入。公司虛假記載事項還引起投資者索賠。
陳娜娜、陳偉雄 圖檔來源：視覺中國（資料圖）
因參與财務造假被終身禁入市場
柏堡龍實控人“陳氏夫婦”被批捕早有預兆。早前的5月15日晚間，柏堡龍就釋出公告稱，公司收到實際控制人陳偉雄、陳娜娜家屬的通知，夫婦二人因涉嫌違規披露、不披露重要資訊罪被公安機關采取強制措施。
記者注意到，陳偉雄、陳娜娜此前已涉及信披違規事項。2022年4月，公司及相關人員收到了證監會下發的《行政處罰決定書》及《市場禁入決定書》，證監會查明，公司首次公開發行股票招股說明書、2016年非公開發行股票發行情況報告書暨上市公告書及定期報告存在虛假記載，在2017年至2019年年度報告中未如實披露“其他非流動資産”報表項目的情況，在2018年年度報告中未如實披露募集資金使用的情況，在2018年至2020年度存在對外擔保未履行審批程式及資訊披露義務的情況。其中，2013年至2018年，累計虛增營業收入12.76億元，累計虛增利潤總額4.10億元。
基于上述違規事實，柏堡龍被責令改正，給予警告并處以1000萬元罰款；陳偉雄、陳娜娜知悉并參與财務造假行為，被給予警告，分别處以500萬元罰款并被采取終身市場禁入措施。
2022年9月，公司公告顯示，因公司及相關當事人受到中國證監會的行政處罰，數十名投資者向柏堡龍提起訴訟，要求判令上市公司賠償各項經濟損失。今年1月披露的訴訟進展顯示，廣東省中級人民法院一審判決公司向于芳等43名投資者支付投資損失227.30萬元。最新釋出的2022年年報顯示，柏堡龍共涉及15起證券虛假陳述案，大部分未執行。
部分證券虛假陳述案情況 圖檔來源：2022年年報截圖
一年半間套現超10億元
據中國經濟網，2020年10月27日，柏堡龍公司釋出《控股股東減持股份的預披露公告》表示，陳偉雄、陳娜娜拟減持數量不超過646萬股（其中，陳偉雄164萬股，陳娜娜482萬股。），占公司總股本的1.2%，減持原因為股東自身的資金需求。
根據Wind統計，2019年3月至2020年9月間，柏堡龍實控人“陳氏家族”累計增持1次、減持81次，平均月均減持超過4次，合計減持5730.47萬股、減持金額7.42億元。
據Wind資料，截至目前，陳偉雄、陳娜娜持有公司股份加起來不到30%，相比上市初期二人合計持有的超過57%的股份，已減持近半。
針對控股股東密集減持行為，彼時柏堡龍從業人員曾表示，“這是控股股東個人的資金需求，他們是一家高度控股的家族企業，主要是今年減持了一部分，其中，兩筆協定轉讓就占到了10%，引入2個戰略投資者也是為了優化公司的股權結構。” choice終端資料也顯示，減持柏堡龍股份的主要為陳昌雄、陳娜娜及陳秋明。而招股書資料顯示，柏堡龍股東陳偉雄與陳娜娜為夫妻關系，陳秋明與陳偉雄為父子關系，陳昌雄與陳娜娜為父女關系。
除此之外，陳偉雄、陳娜娜以近4億元，折價轉讓了公司10%股份。
柏堡龍公告顯示，2020年6月2日，陳偉雄、陳娜娜與浙商财富（北京）投資基金管理有限公司-浙商投資合旭1号私募證券投資基金簽署了《股份轉讓協定》，轉讓柏堡龍2690萬股股份，占總股本的5%，價格為6.705元/股，總價約為1.8億元。
當年7月27日，柏堡龍再發公告，稱其控股股東拟将所持有的5%股份2690萬股協定轉讓給品潤FOF品人2期私募證券投資基金（簡稱“品人2期”），品人2期的基金管理人為浙江品潤投資管理有限公司（簡稱“品潤投資”）。據公告，轉讓價格為7.46元/股，總價約為2億元。
操縱股價細節曝光：
動用92個賬戶，不到1年虧了1200萬
值得注意的是，據中國證監會官網披露的細節顯示，陳娜娜通過柏堡龍控制“陳某君”等9個銀行賬戶，向楊傑、鄭慧控制的“郭某櫻”等9個銀行賬戶支付8300萬元，共同操縱“柏堡龍”。為實施操縱行為，楊傑、鄭慧使用“曹某鳳”等92個證券賬戶（以下簡稱賬戶組）進行證券交易。
2018年7月6日至2019年5月31日，楊傑等人控制使用賬戶組，集中資金優勢、持股優勢，連續交易、對倒“柏堡龍”，多次以盤中拉擡、尾市拉擡等手段影響股票交易價格和交易量，造成期間内“柏堡龍”股價明顯異常，構成操縱證券市場。
操縱期間共計219個交易日，賬戶組共交易218個交易日。
其中，2018年7月6日至10月10日為建倉拉擡階段，2018年10月11日至2019年5月31日為維持股價階段。操縱期間累計競價買入1.3億股，買入成交金額20.96億元，買入成交排名第一的交易日達115個，占賬戶組交易日的52.75％。累計競價賣出1.09億股，賣出成交金額17.84億元。
證監會指出，操縱期間，賬戶組持股占“柏堡龍”流通股本比例超過5％的交易日達200個，最高持股占比達13.22％，賬戶組資金優勢、持股優勢明顯。
尤其在2018年7月6日至10月10日，賬戶組拉擡特征明顯，以不低于市場賣一價或市價大量申買，持股總數迅速從372萬股增加至3779萬股。
操縱期間，賬戶組共計存在49個時段内股價漲幅2％以上且時段買成交占比30％以上的盤中拉擡行為，共計存在8個時段内股價漲幅2％以上且時段買成交占比30％以上的尾市拉擡行為。
調查中，證監會處罰決定書列示了兩次明顯的操作情況：
2018年8月2日14:47:35至14:50:06，賬戶組申買84.95萬股，時段内股價漲幅12.36％。
2018年8月7日9:49:16至10:11:01，賬戶組申買71.67萬股，股價漲幅2.88％。14:30後，賬戶組再次大額申買。14:30至15:00之間，賬戶組申買101.59萬股，股價漲幅5.27％。
除此以外，操縱期間，賬戶組有141個交易日存在對倒行為，占賬戶組交易日的64.68％。賬戶組對倒量占市場競價成交量比例超過10％的交易日有12天，最高達到38.14％。
“一通操作猛如虎”，然而，據證監會披露，經測算，92個賬戶組虧損1234.96萬元……
曾帶領公司成為“服裝設計第一股”
陳偉雄、陳娜娜夫婦分别出生于1978年和1979年，兩人于2006年創立柏堡龍，并帶領公司在2015年登陸A股，成為服裝設計第一股。
據招股書披露，設計環節約占服裝産業價值鍊中利潤配置設定結構的40%，公司自成立以來一直緻力于實作服裝設計業務的專業化、産業化、規模化運作，主要業務定位于産業鍊中高附加值的設計環節。公司通過設計産業化運作，使“創意設計”的價值真正實作，形成了一條獨特的設計産業鍊。招股書中，公司表示“力争成為大陸最優秀的、國際服裝設計領域具備競争力的服裝設計企業”。
不過，随着被坐實财務造假、實控人被批捕，柏堡龍還能實作原來的願景嗎？2022年年報顯示，柏堡龍實作營業收入1.14億元，同比下降23.11%，淨利潤虧損超8億元。
公司稱，發生高額虧損的主要原因，一是公司自身不利因素的影響以及主要服裝品牌客戶的戰略調整，公司銷售訂單量大幅下降，導緻當期服裝業務業績大幅下滑；二是公司對無法收回的應收款項計提信用減值損失。
除了虧損外，柏堡龍的資産規模、流動性也在下降。2022年末資産總額較上期末下降55.00%，其中流動資産下降76.27%，主要原因是部分應收款項由于無法收回當期計提信用減值損失所緻；非流動資産下降29.42%，主要原因是沖減以前年度确認的遞延所得稅資産等因素所緻。
2022年末，公司負債總額較上期末上升17.21%，其中非流動負債上升207.66%，非流動負債大幅上升的主要原因是确認公司當期未決訴訟仲裁事項形成的或有負債。報告期末歸屬于母公司股東股權益合計為6.55億元，大幅下降的主要原因是當期巨額虧損所緻。2022年，經營活動産生的現金流量淨額為-1547.17萬元。目前，柏堡龍正被實施退市風險警示和其他風險警示。
編輯|段煉 蓋源源
校對|程鵬
每日經濟新聞綜合自每經網（記者：王帆）、中國經濟網、界面新聞、證監會官網、公司公告、公開資料等
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