美聯儲主席鮑威爾在12月2日為國會參議院一個委員會準備的聽證會講稿中指出，新冠變異毒株加重美國所面臨的衆多經濟風險和通脹不确定性，并暗示将加快撤回刺激措施，這為美聯儲在2022年加息三次鋪平了道路，并意外改口稱，用來描述高通脹的暫時性一詞可能應該退休了，這更意味着美聯儲在通脹問題上正式被打臉，開始服軟認輸。
鮑威爾
在鮑威爾做出這一決定之際，我們團隊預計美國勞工部在12月10日公布的資料将顯示，11月CPI較上年同期飙升6.7%以上，高于10月的6.2%，這将是20世紀80年代初以來最大的一次上漲。
正如美國銀行發表的報告顯示，目前美國通脹的最高水準還遠未來到，超過30萬億的刺激措施将最終導緻通脹的失控，因為，美國每次爆發新的經濟危機時，他們解決方案就是印鈔、花錢和借更多的錢。
最重要的是，目前美聯儲仍在以每月1050億的規模在購買基礎債券，如果按貨币基數10倍測算，那麼這1050億轉換成M2将變成1.05萬億美元的規模，過去的78周内，M2相比去年3月更是急升了76.2％，M1增長26.1%，這也就是說目前全球市場中有四分之一的美元現金是在此期間放水印出來的。下圖這張M2大直線完美地诠釋了這個過程。
是以，僅從這一點來說，美聯儲即使現在承認通脹不是暫時的，但也已經犯了錯，很明顯美聯儲欺騙了市場，該報告顯示，過去的一個季度裡，包括房租在内的真實通脹年率應為7.5%，并非是6.2%，這是1980年以來的最高水準，近二周以來，已經有數位美聯儲資深理事對通脹發出警告，比如，美聯儲理事鮑曼對通脹發出警告，并擔心寬松貨币政策正助長高物價以及可能出現的資産泡沫。
美聯儲總部内的會議室
緊接着，Sprott首席執行官在一周前發表的報告中認為，美國人正在重新審視黃金的金融屬性和信用價值，很明顯，目前黃金已不再是一個邊緣資産或投資品了，因為，現在美國經濟的宏觀環境是貨币化債務及貨币貶值，雖然，美财政部和美聯儲認為能控制美元的價值，但貨币史告訴我們，他們控制不了，美聯儲更是無法印刷黃金，最新的消息正在印證這個觀點，目前，美國人正在狂買黃金和金币。
根據美國鑄币局在12月1日公布的資料，今年1月至11月29日的金币總銷量為120.2萬盎司，遠超去年的84.5萬盎司，而2021年僅用了10月和11月兩個月的金鷹币（Gold Eagle）銷量（27.9萬盎司）就一舉超越了2018年全年的銷量（高出近13萬盎司），按世界黃金協會在11月釋出的需求報告計算，2021年美國金條和金币的總需求量将約為380萬盎司。
美國人搶購黃金的部分資料細節
另據俄媒RT在11月20日援引總部位于倫敦的Metals Focus的最新資料，盡管自4月以來美國消費信心指數出現大幅下降，但美國黃金和金币市場卻意外保持非常強勁，總預計将超過140噸，較2019年增長再次增加10%，購買量創下10多年以來的新高。
美國黃金開采量來源美國地質勘探局網站
值得一提的是，除了普通的美國群眾在狂買黃金外，美國資料公司Palantir在一周前釋出的聲明中表示，他們正在囤積金條，最近購買了價值5000萬美元的金條以應對風險事件和不斷攀升的通脹，并邀請其客戶可以用黃金來購買其服務。甚至，美國堪薩斯州當局還在一周前提出的一項更新提案（HB2123）中正式通過立法讓黃金成為具備與美元一樣貨币功能的法定貨币，并取消了黃金交易稅，更是出乎投資者的意外。
這些生動的例子正折射出美國公衆對美元能否繼續充當長期财富儲存手段表示懷疑，按泰國央行行長Sethaput Suthiwartnarueput在11月15日講話中的解釋就是，“黃金能夠滿足安全、回報、多元化和尾部風險對沖等主要儲備管理目标”，這說明黃金正在從貨币曆史視野的邊緣回歸，以對沖美元敞口風險，預計持續的通脹擔憂會支撐黃金的投資需求。最新的資料正在反映這個分析。
從全球市場來看，據世界黃金協會在11月17日釋出的《全球黃金需求趨勢報告》顯示，今年前9個月，全球央行淨買入黃金高達393噸，相比去年同期高63%，比最近五年來和十年來的半年度平均水準分别高出39%和29%。其中，前九個月，泰國、匈牙利和巴西成為最大買家，共計增加超過220噸，另外，2021前三季度全球金币金條總需求創下2013年以來最高水準至867噸。
蒙古國的一處草原金礦開采場
不僅于此，中國市場中的黃金進口量和銷售量也出現顯著回升。世界黃金協會的資料顯示，2021年7至9月黃金進口總量達228噸，同比大漲300%，這也使得中國在2021年3月至9月的總進口量達到513噸，同比2020年增加達232噸，金飾需求達到157噸，同比增長32%，金條和金币的銷量總量達65噸，同比增長了12%。同時，今年前10個月，中國黃金ETF整體持倉也創下有記錄以來的高位至74噸，且為連續第五個月保持淨流入，總持有量規模升至按噸位計算有史以來的最高水準。
中國的黃金需求增長
不僅于此，據美國金融網站Zerohedge在11月25日援引的一份瑞士貴金屬研究機構釋出的一份最新行業報告，最近有一批約190噸黃金已經在10月份從歐美運抵中國市場，以上這些表明，自2021年以來，約有703噸黃金已經運抵中國市場。
另據中國黃金協會釋出《中國黃金年鑒2021》資料，2020年，中國的黃金（期貨）交易量總計9.55萬噸（單邊），占全球黃金市場總交易量的比重達13.72%，截至2020年底，中國的黃金資源量為1.472萬噸，已實作連續15年增長。
中國的黃金消費和國家實力間存着正向關系
正是在這些背景下，此消彼長，全球多國在增持黃金、宣布計劃要運回存在美國的黃金的同時也在抛售美債，去美債化趨勢十分明顯，正如下面這張由世界黃金協會和IMF提供給我們的資料顯示，自2014年10月以來，共有67個月全球央行都在抛售美債，是以，全球的美債儲備在持續減少，與黃金儲備的增長形成鮮明反差。
值得注意的是，美國石英網站一周前援引華爾街經濟學家的最新觀點認為，包括日本、俄羅斯、德國等在内全球央行級别的美債大買家很有可能會減持大量美債，如果随着美國通脹持續上升後使得美債隐性違約風險增加後，也存在清零美債的可能。不過，現在的新消息有些出乎投資者的意料之外。
據俄媒RT在二周前援引的跟進報道中稱，存放在紐約金庫中的各國黃金一直沒有被審計過，外界懷疑美聯儲可能通過期貨黃金出售或出租了大部分黃金以獲利，該俄媒稱，美聯儲可能已經數次阻止包括德國、土耳其、委内瑞拉等多國運回黃金的要求。但也有專家表示，這些黃金的所有權是非常清晰的，美聯儲不敢阻止各國運回屬于自己的黃金，因為這種寄存方式屬于保本式的儲存，基于種種理由，美聯儲并不敢私吞這些黃金。（完）