當劉邦從漢中出來以後，經曆了慘烈的彭城之戰，被項羽一路追擊到荥陽城下，憑借着有利的地理優勢，竟在此處拖了項羽長達三年的時間。此時遊離在楚漢之外的韓信憑借着蒯通的計謀，順利的奪取了齊國的舊土，形成了對項羽的壓倒性優勢，這個從來沒有入過項羽法眼的老部下第一次真正的走進了西楚霸王的視線當中。
武涉作為項羽的特使專程前來遊說韓信，他在韓信面前将劉邦貶得一文不值，并說明沛公這個人背信棄義，喪心病狂，跟着他不會有什麼好下場，不如三分天下，或者投入到楚國的懷抱當中，共同攻打劉邦，将來與項王平分天下。
項羽的好意被韓信婉言拒絕了，作為一個從底層摸爬滾打上來的人物，韓信深信士為知己者死這句話的意義。他不是沒有跟随過項羽，可惜沒有受到重用，甚至還招到了項羽的冷嘲熱諷，而劉邦對他卻是不同，授大将軍印，将數萬精銳漢軍全部交到他的手中任意驅使，此等恩義，韓信無論如何都做不出來背叛劉邦的決定。
武涉悻悻地離開了，作為一名說客他本不應該說得如此直白，畢竟此時的天下項羽處于絕對的劣勢，楚漢争霸已經進行到第三個年頭了，也該到了分出勝敗的時間了，在這場數十萬人的博弈當中，韓信無疑是那個左右天平的唯一人選，而那個影響他操縱棋局的人又是誰呢？
韓信此時最信任的人絕非是蕭何，更不可能是劉邦，而是蒯通，這位出奇謀幫助韓信奪取齊地的人，這個不站在任何立場上，卻總能夠為面前之人謀劃未來的秦末第一陰謀家。
蒯通說了很多，他詳細分析了目前的局勢，将楚漢的僵持局面擺在韓信的面前，力勸韓信揭竿而起，憑借着強大的軍事能力和穩固的後方，打破劉邦與項羽之間的平衡，跨越他們二人的阻礙，站在中原大地的頂峰，并以一個相士的身份告訴韓信，這是上天給你的機會，如果你不要，日後必定會受到反噬，在那個封建迷信的年代，即使是韓信這樣的大人物，也難免陷入到曆史的局限當中，但是韓信依然拒絕了蒯通的建議，直到此刻，他仍然記念着劉邦的恩情，不願背叛。
于是蒯通将文種推了出來，作為第一代兔死狗烹的傑出代表，越王勾踐跟文種玩的那是爐火純青，韓信不可能不知道。更令韓信驚懼的是，蒯通将韓信平生的戰績詳細數了個遍，幾乎打敗大半個天下的他根本找不到敵手，這樣一個傑出的武将，手握重兵的諸侯，能活到什麼時候，誰又能容忍的下呢？
項羽肯定不能，他連最弱小的時候的韓信都不能容，更何況強大的齊王；劉邦也不會容，因為他害怕，對于韓信他已經沒有什麼能夠賞賜的官職和物品了，難不成讓他日後把皇位拱手讓出來不成？
這是蒯通告訴韓信的最後一句話，可惜韓信沒有回答，他不是不明白蒯通說的道理，但他沒有辦法做那個最先反叛的人，從小忠君的思想束縛着他，他仍舊想做那個流傳後世的君賢臣忠的典範。
韓信選擇了力挺劉邦，雖然還沒有采取什麼實質性的動作，但已經在戰略上對項羽形成了壓制。這個時候的劉邦日子過得并不好，連續三年高強度的防守戰已經讓他筋疲力盡，沒有打仗頭腦的他完全不是項羽的對手，隻能憑借着地理和兵力的優勢拖着，等待着韓信的千裡馳援。
可是韓信還是沒來，耐不住的劉邦終于率先低下了頭，他找來陸賈讓其去說服項羽議和，并且把劉邦的老爹和媳婦呂雉要回來，可是項羽不吃他那一套，縱觀整個秦末曆史，項羽什麼時候跟别人議和過？巨鹿之戰這麼難都要玩個破釜沉舟，更何況這個常年的手下敗将劉邦呢，陸賈也不行，不會說話，說不到項羽心窩子裡去，這要換成劉邦手下的郦食其肯定有戲，憑借着他的三寸不爛之舌忽悠忽悠項羽還是沒有問題的，可惜在齊國的時候，郦食其沒有玩過韓信，被韓信坑死了。
項羽不議和不放人，劉邦很郁悶，到現在為止他看見項羽的軍旗就頭疼，實在是打不過，這個時候有人推薦了侯成，這個名不見經傳的家夥被劉邦派去了楚營，不知道他跟項羽聊了什麼東西，但的确劃出了中國象棋中的“楚河漢界”，并且順利的要回了劉邦的老父親和妻子。
在侯成的遊說下，雙方最終達成了和解協定，劉邦回關中，項羽回彭城，天下似乎又要進入短時間的和平時期，這個時候的張良跳出來找事了，他力勸劉邦再次出兵讨伐項羽，并表示目前的天下局勢是我方強大，項羽弱小，應該斬草除根，絕不能給楚軍恢複生機的機會。
于是劉邦單方面撕毀了停戰協定，在楚軍撤軍的途中來了個背刺，還沒反應過來的楚軍被漢軍打了個措手不及，四處逃散，項羽帶着殘兵向東開始撤退，而遠在齊地的韓信也早已經開始動身了，準備端掉項羽的老巢彭城，彭越則打算斷了項羽北上的路徑。
眨眼之間，項羽就要被包圍在河南這一塊狹小的地方，面對着劉邦的咄咄逼人，項羽隻能讓手下大将鐘離昧對抗漢軍，自己則做好防禦韓信和彭越的襲擊，可惜天有不測風雲，正當劉邦做着全殲楚軍大夢的時候，突然發現韓信和彭越根本就沒有來，原本處于包圍局面的楚軍此刻隻是面對着劉邦手中的漢軍而已，于是劉邦再次丢盔卸甲倉皇逃竄，敗的沒有上次慘。
重整旗鼓的劉邦終于想明白韓信跟彭越沒有來的原因，這兩個家夥雖然對自己忠心，但是貪得無厭，于是異姓王齊王韓信和魏王彭越終于得到了劉邦的書面承認，收到封王的消息後，韓信跟彭越終于動身了，韓信帶着灌嬰以迅雷不及掩耳之勢迅速的掃蕩了彭城以北的所有楚軍，并攻占了楚國都城，然後找劉邦會師。
彭越的速度也不慢，在兩人分别進入到戰鬥位置以後，劉邦的腰杆再次硬起來了，事實證明，隻要腰杆硬，什麼也不怕，這不鐘離昧就被自己打敗了麼，鐘離昧戰敗以後，項羽隻能往淮南地區撤退，寄希望于九江王英布，可惜此時的九江王早已經成了劉邦的淮南王，英布的叛變讓項羽失去了最後一個穩定的後方，不得已的情況下，項羽隻能轉戰到垓下。
垓下是一片平原地形，兩軍對壘的時候适合大規模的野戰，手握近十萬楚軍的項羽再次面對劉邦掌控的聯合軍，三十萬的兵力優勢，項羽其實并沒有過多的擔心，彭城之戰幾十萬的漢軍被項羽幾萬騎兵殺得片甲不留足以證明在軍事能力上，項羽和劉邦是兩個世界的人。
是以這一次劉邦學聰明了，深知自己沒有指揮才能的他将三十萬軍馬的指揮權完全交給了齊王韓信，多多益善的韓信在垓下平原擺開了陣勢，準備跟項羽硬碰硬的來一場空前的戰鬥，這是劉邦不敢想象的，因為在他手裡的三十萬大軍向來都是酒囊飯袋。
慘遭偷襲，筋疲力盡的楚軍面對着韓信是沒有任何優勢的，這場最終決定楚漢歸屬的戰鬥也以韓信的勝利而告終，百戰百勝的項羽平生隻輸了這一場，可是這一場，就讓他一生的努力都化為流水。
退守垓下城成了項羽不得不做的選擇，戰敗的人總是會陷入空前的低沉當中，項羽和他的楚軍也不例外，可是韓信是不會留給項羽喘息的機會的，歌聲在四面響起，虞姬為項羽跳了最後一支舞便自刎而死，項羽帶着八百楚軍垓下突圍，最後隻剩下二十八人。
一生傲氣的項羽最終來到了烏江，面對唯一的生還機會，他最終選擇了赴死，年僅三十一歲，可歎的是，死後的項羽竟然遭到了漢軍慘無人道的分屍。
更有意思的是，那位跟随項羽一生，卻處處出賣的項羽的項伯竟然在項羽死後被劉邦封侯，鐵杆間諜做到這種程度，真是人才。
項羽死後，劉邦第一時間帶兵來到了韓信的營中，解除了韓信的兵權，将其改封為楚王，至此楚漢争霸以“背信棄義”，偷奸耍滑的漢高祖取得最終勝利而結束。