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市場概述
标普納指收漲超1%、創逾三周最大漲幅，仍全周累跌，道指一周跌逾2%、為一年最慘周跌。科技“七姐妹”僅特斯拉跌、一度跌超6%，英偉達收漲超2%，Meta漲超3%、創曆史新高、一周漲近9%。AMD漲近3%，而英特爾跌超2%。泛歐股指回落至逾兩周低位，全周跌超1%創逾兩個月最大跌幅。
美國就業報告強勁挫傷降息預期，十年期美債收益率一度升10個基點、靠近四個月高位；美元指數重新整理日高，脫離兩周低位；上逼7.24創逾一周新高的離岸人民币一度回落超百點；黃金短線轉跌，後曾漲近2%、六日連創盤中曆史新高。
原油五日齊創五個月新高，一周漲近5%。黃金全周漲近5%，創近半年最大周漲。倫銅暫别近兩年高位，但全周漲超5%，倫鋅一周漲超8%。比特币重新整理日低下測6.6萬美元、較日高跌近3000美元。
亞洲市場方面，美股時段，中概股指三連跌仍全周累漲，蔚來跌超2%。隔夜美股跳水拖累亞太股市，日經225指數收跌2%，港股V型走勢小幅收跌。
要聞
李強會見美國财政部長耶倫。何立峰同美财政部部長耶倫會談。
中國3月末外匯存底環比升至3.25萬億美元，黃金儲備“十七連增”，但這是17個月來央行增持黃金儲備最少的一次。
3月全球制造業采購經理指數升至50.3%，重回擴張區間。
2024年清明節假期國内旅遊出遊1.19億人次，較2019年同期增長11.5%。
伊朗伊斯蘭革命衛隊：向國民承諾，一定對以色列襲擊作出回應。
美股的重大變化：埃克森美孚“崛起”，能源漲幅超過科技。
市場收報
美股：道指漲0.8%，标普500指數漲1.11%，納斯達克漲1.24%。
歐股：歐洲STOXX 600指數收跌0.84%。德國DAX 30指數收跌1.30%。法國CAC 40指數收跌1.11%。英國富時100指數收跌0.81%。
A股：A股休市。
債市：美國10年期基準國債收益率上漲8.02個基點，報4.3895%。兩年期美債收益率上漲9.47個基點，報4.7421%。
商品：WTI 5月原油期貨收漲0.32美元，漲幅0.37%，報86.91美元/桶。布倫特6月原油期貨收漲0.52美元，漲幅0.57%，報91.17美元/桶。COMEX 6月黃金期貨收漲1.60%，報2345.40美元/盎司，再創曆史收盤新高。COMEX 5月白銀期貨收漲0.94%，報27.503美元/盎司。LME期銅收跌30美元，報9330美元/噸。
要聞詳情
國内宏觀
李強會見美國财政部長耶倫。李強表示，在兩國元首戰略指引下，目前中美關系出現企穩态勢。習近平主席不久前同拜登總統通電話，雙方一緻同意要加強對話、管控分歧、推進合作，推動中美關系穩定發展。中方希望中美做夥伴而不是對手，互相尊重、和平共處、合作共赢。
何立峰同美财政部部長耶倫會談。中方就美方對華經貿限制措施表達嚴重關切，并就産能問題作出充分回應。
中國3月末外匯存底環比升至3.25萬億美元，黃金儲備“十七連增”，但這是17個月來央行增持黃金儲備最少的一次。
- 4月7日，中國銀行釋出最新黃金儲備情況，截至2024年3月末，黃金儲備為7274萬盎司，較上月末的7258萬盎司增加16萬盎司。而2023年中國是黃金儲備量增加最多的國家。非農超預期下，黃金依舊強勢。《黃金的“格林斯潘之謎”》從次貸爆發前的美債價格，對比分析目前的黃金價格。
3月全球制造業采購經理指數升至50.3%，重回擴張區間。
- 中國物流與采購聯合會6日公布3月份全球制造業采購經理指數。分析稱，全球PMI通過兩條路徑影響A股：路徑一：部分全球定價的工業品供需格局改善。路徑二：中國出口鍊制造業的需求複蘇。
中國央行設立科技創新和技術改造再貸款，額度5000億元，利率1.75%。
2024年清明節假期國内旅遊出遊1.19億人次，較2019年同期增長11.5%。清明假期全社會跨區域人員流動量超7.4億人次，較2019年同期增約19%。
國内公司
國家超算網際網路官方回應“2元/卡時可租英偉達A800算力卡”：确有此事。相關負責人員表示，截至4月18日前，單張A800卡租賃價格确實是2元/時，但單人可申請卡的數量有一定限制。
億航智能EH216-S獲得生産許可證，成為全球首個三證齊全eVTOL飛行器。
海外宏觀
美股的重大變化：埃克森美孚“崛起”，能源漲幅超過科技。石油股提供了一種押注經濟增長的新玩法，即使地緣政治終結了增長叙事，它們還能對投資者提供一定的保護。
- 國盛證券笃慧指出，周期股關注度提高，是因為盈利維持高位，不做資本開支，分紅回購大幅增加，估值重估的最中心邏輯是我們進入了工業化成熟期。
伊朗伊斯蘭革命衛隊：向國民承諾，一定對以色列襲擊作出回應。使以色列為自己的行為“感到後悔”。美方對此次襲擊也負有責任。
據央視新聞援引多家以色列媒體7日報道，以軍從加沙南部撤出幾乎所有地面部隊，目前僅留一個旅。
美國3月非農新增就業超預期激增30.3萬人，創近一年最大增幅，失業率下滑至3.8%，平均時薪同比增速下滑至4.1%。互換市場将美聯儲首次降息時點預期從7月推遲到9月。
美聯儲高官“比鷹”：理事鮑曼稱如果通脹居高不下，可能需要進一步加息。
海外公司
分析：Robotaxi可能無法支撐特斯拉的下一個增長階段
- 媒體周五報道稱，特斯拉已經放棄廉價車型Model 2的生産計劃，轉而集中火力開發自動駕駛機器人計程車技術。馬斯克指責媒體“撒謊”，但沒有指出任何具體的錯誤。稍後，馬斯克稱特斯拉Robotaxi将于8月8日亮相，這令當日美股盤後特斯拉大漲近4%。
- 有分析稱，這似乎在暗示特斯拉可能已将重心轉向Robotaxi，側面印證了媒體此前關于特斯拉放棄廉價車開發的報道。特斯拉眼下集中火力開發Robotaxi，很可能是因為看到了FSD的突破性進展。然而，面對衆多的監管障礙、高企的成本和FSD尚未成熟的現實，Robotaxi可能無法支撐特斯拉的下一個增長階段。
諾和諾德：“減肥神藥 ”司美能緩解糖尿病人心衰症狀。進一步支援了Wegovy用于治療與肥胖相關疾病的潛力。
Altman和“iPhone之父”Jony Ive的AI裝置公司開始募資。公司目前正與OpenAI大投資者Thrive Capital和喬布斯遺孀上司的Emerson Collective進行談判，軟銀孫正義也是募資對象之一。
記憶體周期來了，三星進入“黃金期”，利潤“十倍提升”。三星預測今年第一季度營業利潤将達到6.6萬億韓元，同比增長931%。分析人士認為，這一樂觀預測主要得益于記憶體晶片價格的反彈。
行業/概念
1、液流電池| 據中國能源網報道，近期，中國科學院金屬研究所相關課題組在新型低成本鐵基液流電池儲能技術研究領域取得了新進展。研究人員在前期全鐵液流電池研究工作基礎上，以鐵負極氧化還原反應可逆性為切入點，成功實作了充放電過程中鐵單質在電極纖維表面的均勻沉積和溶解，并且進一步通過弱化水合氫鍵網絡作用，實作了-20℃低溫條件下電解液不凝固及電池穩定運作，有效突破了現階段全鐵液流電池負極材料的技術瓶頸。
點評：研發低成本液流電池新體系新技術，是突破現階段液流電池産業化發展瓶頸的有效途徑。在諸多新型儲能技術路線中，以全釩液流電池為代表的液流電池儲能技術，因其本質安全、可靈活部署，已成為長時儲能技術中的首選電化學儲能技術路線。未來，随着清潔能源消費的增加，液流電池将會被廣泛應用于可再生能源儲存和配電系統上。中國作為全球最大的儲能市場之一，液流電池市場規模也在不斷擴大，有望實作快速增長。
2、電動自行車| 工業和資訊化部消費品工業司近日研究起草了《電動自行車行業規範條件》《電動自行車行業規範公告管理辦法》，并向社會公開征求意見。《電動自行車行業規範條件（征求意見稿）》提到，鼓勵企業大力推動智能制造，提升現代化管理水準、安全生産保障能力和資源配置效率，推動産品研發、生産營運、營銷管理、售後服務等環節數字化更新。鼓勵企業對生産或采購的電動自行車蓄電池進行編碼辨別，推動電池資訊溯源管理。鼓勵企業參與電動自行車行業綠色制造相關标準制修訂工作，建設綠色工廠，生産綠色設計産品，打造綠色供應鍊。
點評：據全球電動車網的統計，目前大陸電動車保有量超過3.5億輛。據不完全統計，約有3500萬輛超标電動車面臨退市。機構研報指出，2022-2025年為國内大量城市新國标過渡的結束節點，預期電動兩輪車（包含電動自行車、電動機車等）2022-2025年行業銷量将向上提升至4500萬輛以上；另外，東南亞摩托大國地區燃油改電動趨勢明确，有望再新造一個2000萬輛級别銷量的巨大市場。
3、銅| 清明節假期期間，國際有色金屬期貨價格普漲。截至4月5日收盤，LME銅、鋁、鋅、鉛分别累計上漲2.96%、3%、4.92%、5.32%，國際銅價再度創出去年1月以來新高，鋁價亦達到去年4月以來新高。中國物流與采購聯合會最新資料顯示，3月份全球制造業采購經理指數為50.3%，較上月上升1.2個百分點，結束了連續17個月在50%以下運作的走勢，重回擴張區間。專家表示，采購經理指數裡面的新訂單指數、生産指數，也包括外貿訂單上升較多，反映出世界經濟總需求已經開始回暖。
點評：銀河證券認為，經濟回暖下，有色金屬行業下遊加工企業開工率提升，有色金屬需求邊際複蘇。供給端，在銅礦不足下，銅冶煉廠的減産預期，以及雲南電解鋁複産或少于預期等催化因素陸續出現，有色金屬價格強勢上漲，有色金屬行業景氣度顯著上行。
4、固态電池| 4月4日，太藍新能源宣布在固态電池技術領域取得重大突破，成功研發出世界首塊車規級單體容量120Ah、實測能量密度高達720Wh/kg的超高能量密度體型化固态锂金屬電池。此外，智已汽車即将于4月8日釋出全新車型智已L6，這款車型的亮點是搭載了清陶能源半固态電池技術，正負極材料的緻密程度遠超傳統液态電池，大幅降低了電池的液體含量。
點評：據上證報，清陶能源的第二代固态電池預計明年研發，将進一步提升電池體系的緻密程度。而最終的第三代，即全固态電池，旨在逐漸提升電池的性能和安全性。業内人士預計到2030年，量産全球锂離子固态/半固态電池商業化産能有望初見規模。屆時固态锂電池對應的續航裡程或可達到液态锂電池的2-3倍，追平燃油車續航力。
5、無人駕駛計程車| 4月7日，廣汽埃安與滴滴自動駕駛宣布，其合資公司--廣州安滴科技有限公司獲批工商執照。兩大巨頭強強聯合，拟斥資4.2億元劍指Robotaxi（無人駕駛計程車）領域，發力B端打通L4規模化商業閉環。據悉，首款車型已完成産品定義，正在進行設計造型的聯合評審，計劃2025年實作量産。
點評：馬斯克也表示，特斯拉計劃于8月8日推出自動駕駛計程車。特斯拉Robotaxi主要技術由Autopilot、FSD與高性能計算平台構成,有望實作完全無人駕駛、高效營運以及個性化定制。中信建投證券認為，Robotaxi的落地在法規層面和使用者認知層面充當了智能駕駛普及排頭兵，有望助推智能駕駛産業鍊發展。
6、飛行汽車| 據中關村線上，4月7日，中國民用航空局今日在廣州為億航智能EH216-S無人駕駛載人航空器系統頒發生産許可證，全球首個三證齊全eVTOL（電動垂直起降）飛行器誕生。
點評：航空器從生産到商業化營運共需要三類證件，即型号合格證（TC）、适航證（AC）、生産許可證（PC），去年EH216-S已獲得型号合格證和标準适航證。本次生産許可證的頒發，意味着EH216-S成為全球首個獲得适航“三大通行證”的載人無人駕駛eVTOL機型，具備了量産的資質，為全面開展規模化商業營運奠定了基礎。低空經濟在今年兩會首入政府工作報告，定性為新興産業和未來産業。3月27日，工信部等四部門明确到2030年通航裝備形成萬億市場規模，為低空經濟行業發展做出明确規劃。分析師認為，産品力有保障前提下，低空經濟将在國内市場迅速發展，中國将在通航領域實作彎道超車。
今日要聞前瞻
國新辦就“牢牢把握高品質發展首要任務，奮力推進中國式現代化福建實踐”舉行新聞釋出會。
美國3月紐約聯儲通脹預期。
美國聯邦航空管理局（FAA）釋出首個eVTOL适航專用條件生效。
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