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近年來，保健行業監管更加嚴格，市場洗牌的同時為行業發展保駕護航：2020年4月《保健食品行業清理行動計劃（2020-2021年）》釋出《到2021年實作保健食品市場有效淨化》和11月，一系列檔案，如《允許非營養補充劑進入保健功能目錄（2020年版）（征求意見稿）》等，對保健食品主張， 已釋出，為保健食品開發了一個清晰的概念性聲明系統，并符合标準...
法律法規日新月異，行業優勝劣汰迎來了大洗牌的格局。2020年，疊加層疫情的影響下，我國城市實體藥店終端保健品市場規模再次下滑，但兩大超10億品牌實作了逆勢增長;随着人們收入水準和生活品質的提高，群體購買保健品不再局限于老年人，而是年輕人更依賴網上購物而不是線下購物，藥店保健品市場如何應對新的挑戰？
疫情的影響導緻線上銷售額激增，藥房醫療保健市場跌破200億美元。
圖1：我國城市實體藥業終端保健品市場規模（機關：1億元）
來源：明網中國城市實體藥業終端競争格局
随着國内電商平台技術日趨成熟，加上年輕一代消費群體對健康的擔憂也在不斷增加，保健品線上管道銷售增長大幅提升，2020年的疫情導緻不少消費者改變消費習慣，長期來看，藥店保健品市場規模萎縮至200億元以下。
根據保健品龍頭企業唐晨Perijian的年度報告資料，該公司2019年線下管道收入約占國内收入的80%，同比增長約20%，線上管道收入同比增長約17%;唐表示，未來，公司線上管道營收可能會進一步提升，公司有望實作2021年營業收入同比增長30%，其中重點産品推廣和線上管道将是主要增量貢獻。
從毛利率來看，湯森伊瑟曼線上管道的毛利率為57.05%，而線下管道可以達到65.30%，再加上藥店的便利性和專業性一直是消費者信任的關鍵點，而藥業近年來也在完善管理，通過優化商品結構提升專業能力， 再加上處方流出将出現藥劑分流和病害管理緩慢，國内藥業管道仍有一定發展空間。
Top20品牌合計拿下超過71億，20億單品逆勢上升
表1：2020年中國城市實體藥店終端健康産品20大品牌
内網資料顯示，2020年Top20品牌總銷售額達71.65億元，較2019年Top20品牌總銷售規模減少5億元。目前還隻有2個超級10億品牌，前1-6個品牌沒有變化，三個品牌是新上榜的。
湯森在2019年有七款産品上榜，2020年有八款産品，包括20億種單品、氨軟骨鈣片和蛋白粉。唐晨北健在此前的投資者關系活動中提到，"金立多"品牌（氨糖軟骨鈣片）營收增速放緩主要是線下管道收入比例高，且定位關節護理領域，品類相對單一，受疫情影響較大，但随着老年人口逐年上升，關節護理類滲透率仍有很大的增長空間， 在"墾利道"品牌不斷擴大年輕化和細分的同時，公司仍看好其後續發展。
在名單上的三個新品牌中，Townsend是兩個。唐晨Perijian R維生素C片（甜橙味）在2018年獲得創紀錄的證書，2019年我國城市實體藥店終端銷售額為1704萬元，2020年沖2億元階梯，增長率為1278.99%。蔓越莓葉黃素酯β-胡蘿蔔素軟膠囊的健康功能可緩解視覺疲勞，據了解，"建科好"在2020年十大試點領域重點推廣，2021年将轉向全國推廣，除了持續廣告提升品牌知名度外，公司還将通過眼健康講座廳和更全面的眼科檢測等深入活動進行終端滲透， 預計銷售額将繼續上升。
盤高壽作為老牌中藥品牌在消費者心中有着很高的品牌認知度，近年來進入大型健康産業已成為公司開拓市場的一大方向，盤高壽川甲蟲作為公司時尚中藥産品之一，近三年銷售情況良好， 2018-2020年增速分别為24.20%、229.48%、26.61%，2020年成功擠入TOP20品牌榜單，已成為中醫藥企業在健康領域跨界的成功代表。
TOP6企業占半壁，領跑恒強，第二梯隊已處于起步階段
圖2：2020年中國城市藥店保健品TOP5申請人銷售規模（機關：萬元）
我國城市實體藥業終端保健品市場集中度高，2020年TOP6申請人總市場占有率超過50%，且規模超過10億戶，擁有湯森碧健和仙樂健康，第二梯隊健康館，鶴生園和威海百合的規模也超過4.6億元。
唐晨碧健擁有廣州市健康生物工程有限公司100%的股份，近年來，根據公司的戰略規劃和業務發展需要，公司在廣州燕健的業務進行調整和縮減，先後關閉所有營養中心自營店，原來管理的唐晨碧健營養中心合資公司将移交給湯森藥業負責管理。湯姆森實力的強弱不斷壯大，市場佔有率從2018年的26.89%上升到2020年的32.63%，随着廣州業務的萎縮，排名下滑至TOP6，但兩家公司的合計份額仍高達35%，比2019年增長0.64%。
為了應對日益增長的市場對線上管道的需求，2020年唐青必健在電子商務業務方面已經形成了以廣州麥友和廣東悅悅為國内電商管道兩大經營實體，負責其品牌在天貓、淘寶、JD.com 等線上電商平台的直銷或授權代理分銷。此外，公司還打造了自己的"YOU營養"小程式，通過直播等線上手段加強與消費者的溝通，分流到線下銷售終端，有效解決了線上品牌教育後的轉化環節。
針對目前藥店管道增長乏力等問題，唐辰碧健表示，2021年公司将繼續實施主打品牌推廣戰略、大單品戰略、經銷商裂變等方式，穩步擴大線上管道競争優勢，加快管道下沉和滲透，鞏固市場上司地位，進一步做大行業市場蛋糕。
2017年，我國各城市實體藥業終端銷售規模進入10億元階梯，2019年獲得"第二把椅子"，2020年市場佔有率為6.19%。氨軟骨加鈣片在過去兩年中一直穩居TOP6品牌的頂端，B族維生素片在2020年上升了兩位。
與湯森不同，仙樂健康的銷售模式分為合同生産和品牌産品銷售，目前基于合同生産方式，公司在中國與葛蘭素史克、拜耳、瑪氏、健康廳、無限極等多家企業建立了深入的産品合作，據年報資料顯示，公司品牌産品銷售額占總收入的比例已下降到1%以下。對于目前波動的國内市場，Sunle Health表示，2021年将更加專注于新零售和社交電子商務領域以及其他新興客戶群合作。
健康廳、和生園和威海百合在2020年我國城市實體藥業終端市場占有率為4.26%、2.62%、2.48%，與一級企業的差距不小，但重點産品的市場競争力不弱。健康殿牌天然維生素E軟膠囊、健康殿牌天然維生素C咀嚼片在2020年名牌排行榜上名列TOP5、TOP7，和生元牌益生菌沖床（兒童型）銷售額達到4億元。
結語
2020年現金分紅（含稅）金額為11億元，占淨利潤的72.61%，2020年現金分紅（含稅）金額為7200萬元，占淨利潤的27.98%。無論保健品廠家以何種經營模式，都能挖出市場的"黃金"。更嚴格的監管其實隻是一種"痛處"，也是促進行業生存的，品牌價值在零售市場尤為重要，随着消費者對高品質産品的追求日益增多，企業不僅要保持自主品牌，還要與時俱進，"創新"在醫療保健行業不僅指産品開發， 還有管道、服務等等。
資料來源：Minnet資料庫，公司年度報告