投资挣钱，大多数人都会联想到股票市场。不过调查结果显示，仅有2.4%的受访者认为股票是他们主要的财富来源。通过此项研究，我们发现，一般人和有钱人在创造财富方面存在着许多不同的认识。
富人的逻辑中有许多不同之处。例如，一般人喜欢在股票市场上寻求致富的机遇，喜欢多样化的投资，并且总以为企业家是最有冒险精神的人。而富人的逻辑往往恰恰相反，他们之所以能获得财务自由，是因为他们有着非同一般的认知逻辑。
所谓的财务自由，就是只通过投资等方式来获得自己想要的生活，而不是被动的工作。其中有三个要点。一是要让我们明白如果只将财富与一大笔收入相提并论，就不可能获得财务自由。第二个要点，要想成为一个真正的有钱人，就得学习如何让自己的财富不断的升值。第三点，想成为拥有财富的人，应该具备的五个特质。
首先讲一下为什么有了大笔的钱并不意味着富有，因为作者觉得金钱的流失比我们所能想到的要快得多，如果不懂理财，就算有再多的钱也会被掏空。让我们从一个真实的故事开始。在美国，有一位名叫戴维里爱德华兹的失业人士，在2001年中了2700万美金的彩票。戴维在一夜之间变得富有，他买了别墅，买了汽车，买了收藏品，买了私人飞机，还买了毒品。仅仅一年，他就花费了1200万。不久之后，他把钱都花完了，银行没收了他的财产，并将他扔进了一个仓库。最终他在孤独中死去。
其实，像他这种一夜暴富然后一穷二白的例子实在太多了，不仅是他这种普通人，就连那些明星也是如此。就拿美国天后惠特尼休斯顿来说，他在2012年去世的时候，负债高达400万美元。有调查显示，大部分中了大奖的人，在过去的几年中，他们的处境甚至还不如中了大奖之前，因为他们都有一种错误的认知，认为有了这些钱，他们就可以永远过上舒适的生活。拥有大笔财富并不代表他就是有钱人，其实守住财富比赚钱更难。
一般人一旦有了钱，就会大手大脚的花钱，根本不会去想投资，就算去做也是盲目的。2001年一位名叫金特舍尔塔纳的奥地利仓库管理员收到了超过70万欧元的奖金。当时，一位来自奥地利的著名保险公司的金融顾问向他提出，可以帮助他进行一项稳定的投资，让他的资产翻一番。舍尔塔纳为此投入了超过50万欧元的资金，而他的顾问却没有这个能力，他将所有的资金都投入到了股票市场和外汇市场上。这十年来，舍尔塔纳的所有资金全部被掏空，而且还背负了十几万欧元的债务。很多人和舍尔塔纳一样，都相信银行或者保险公司的理财顾问，但是奇特尔曼认为，大部分的咨询师都是单纯的销售员，他们的工作就是为银行和保险公司赚取收入，而不是从客户的角度去做。因此，虽然将资金托付给他们更方便，但是你也同时放弃了对自己的投资负责，从而降低了成功的几率。
有钱人不会花太多的钱，也不会将自己的投资托付给其他人，他们更注重的是如何通过自己的投资来增加自己的财富，让自己能够继续享受自己想要的生活。富人很清楚一件事，那就是所拥有的钱有多少远不如用这些钱去做什么重要，这也是富人和普通人的最大差别。这是我们今天要讲的第一个要点。有一大笔钱不等于富有，让自己的钱继续升值，让自己继续自由自在，这就是真正的有钱人。
要想获得更多的财富，就必须克服五个误区。第一种认识上的误区。经常听说的一句话，鸡蛋不能放在一只篮子里。这意味着我们要尽量分散资金，例如购买多种股票或投资于不同的房地产。这句话说的很有道理，但说到有钱人，那就说不通了。齐特尔曼相信多样化的投资会妨碍财富的增长，这种多样化的投资方式的确可以避免错误的投资决策，但是他只能减少我们的失误，而不会给我们带来更多的价值。
我们若不多元化，怎么能精确的进行投资？最重要的一点就是要充分的了解所要投资的市场。从市场上得到的消息往往是不确定的，而且我们也不清楚他们最后会带来怎样的后果。比如当美国政府宣布失业人数增加的时候，很多人都会觉得这是一个糟糕的消息，意味失业人数的增加意味着美国的经济状况更加糟糕，股票市场也会受到影响。但也有一些人认为这是一个好消息，他们认为中央银行将会下调利率，从而推动股票市场的上涨。许多在投资市场上的交易都会发生，因为总是有不同的观点，有些人在购买，有些人在出售，但是不管怎么说，最后只有一个人能预测到正确的结果并且从中受益。所以只要你对市场有充分的认识，你就会变得更好。
第二种认识上的误区。市场的波动性较小就是风险较小。这种理论也有问题。另外一位经济学家迈克尔开普勒为我们提供了一个实例，假设某只股票在头一个月内涨幅为10%，第二个月为5%，第三个月为15%。与此同时，其他公司的股价也在一个月内下滑了15%。根据波动理论，当一只股票具有较高的波动率，而另一只股票的波动率始终保持在15%，择前者的风险要高于后者。但是第一只股票的股价却在不断的上涨，三个月后，它的利润已经达到了32.8%。而另一只股票虽然波动性很强，但却在不断的下跌，三个月的时间里，它的股价已经下跌了38.6%。本例表明，波动性较弱并不等于风险较小。
第三种认识上的误区，许多人都相信要尽可能的在本土进行投资。本地偏好将会忽略国外盈利的市场，如果是长期的巨额的投入，那么这种比例将会带来巨大的损失。
第四种认识上的错误，就是把以往的市场资料当做将来的投资基础，也就是所谓的后视镜视角。为什么叫后视镜视角呢？开车时是指是前方的，我们通过前车窗来观察接下来的道路，从后视镜中只能看见已经开过来的路。心理学家发现，我们有一种从众心理，这就会使人不愿与周围大部分人的观点发生冲突，而这种顺其自然、服从集体意志的行为是股票市场上最常见的小投资者最大的阻碍。
还有一个错误就是许多人总是认为他们可以在股市中击败大部分的人。70%的私人投资者都觉得他们的投资比一般人要好，但是他们的回报却不能证明这一点，科学家们把这一现象称作控制错觉，它使许多投资者对他们在股票市场中创造财富的机会估计过高。
要使财富增值，要避免五大错误，第一步就是要尽可能的避免分散选择，对市场有充分的了解，从而能够做出正确的预测。第二点就是不要以为低波动率的投资风险就会降低。第三点是要摒弃本土偏好的呈现，以更宽广的视角进行投资。第四点是要避免投资与后视进角度，而不必将过往的资料决定将来的投资。第五点在股票市场上不能过高估计自己，要防止有一种控制幻觉。
最后我要说的是，你要拥有五种类型的财富特质。
第一个特质就是要有企业家精神。瑞士银行与普华与2015年共同发起了一项调查，发现全球大部分富豪的财富并非来自于遗产，而是来自于企业家精神的创业和投资。企业家精神是什么呢？最关键的是要有更多的开放思想。有一项调查表明，一般人觉得尝试新的经验就是一种冒险，但是60%以上的德国创业者愿意尝试不同的新经验。对创业者来说，无所作为是一种风险，因为它会失去机会。美国心理学家阿尔伯特班杜拉提出了一种被称为自我效能的观念，它反映了人们对于处理困难情况的自信。德国学者劳赫和费雷泽的调查显示，成功的创业者通常比别人更有效率，而且在情况愈复杂的情况下他们更有信心。
第二点是一种审慎的经验。人们往往会将风险与赌博混为一谈，这是一种错误的认识。我们刚才谈到，创业家的成功实际上是一种深思熟虑的战略，包括减少风险的方法。要开始一项事业，必须要有一个过渡时期，在过渡时期千万别忽略了目前的工作。创业的过程中有太多的意外，你不能一成不变的制定一个企业的计划，不然的话，你的公司早晚都会倒闭。
第三点是要坦诚。人们认为商业活动是一个零和博弈，有人赚钱就有人蒙受损失。但是，稳固的业务关系应当是双赢的。
第四点则是节俭。大部分有钱人都不愿意炫耀性消费。那些富有的成功人士对他们的财产价值的重视程度超过了他们的支出。
第五点，最后一个特质是设定财务目标。想要赚取100万，这是一个不切实际的目标吗？如果你认为是，那么你在创造财富道路上就会失败。要获得财务自由，首先要了解要达到的目标和为何要达到。
提出一项建议，那就是要在未来十年内完成你的财务目标。他相信，人们往往过高估计他们一年能完成的事情，同时也常常过分的低估他们十年内的成就。许多重大的成就都需要十年才能完成，所以十年对于经济发展来说也是恰到好处。在制定了十年的目标之后，我们可以将其划分为更小的目标，并在每年的时间里努力去完成。如果你要在十年内赚100万，那你就不可能一年赚到10万。相反，你可以在一段时间内赚的很少，但是随着时间的推移，你的收入会成倍的增加，因此，你可以根据这个比为每个阶段设定一个合理的目标。如果我们不去做，并且老是担心失败，就无法获得财富。
还有，如果你不是为了求发展，只是为了寻利，原则上不要去贷款，尤其不要通过金融中介去贷款。银行放贷的目的不是为了救活僵尸企业，恰好相反，是通过信用门槛彻底切断一些不良企业的流动性，是通过金融手段清理僵尸企业。所以，如果企业已经走到了生存的边缘，与其通过贷款去续命，不如断臂求生。
为什么老百姓和小微企业都差钱，贷款需求却一落千丈这种反逻辑现象又说明了什么？这是因为僵尸企业太多了，所以虽然贷款额度放大了，利率也放宽了，但是银行还是坚决的卡死信用，不救僵尸企业。
为什么不救僵尸企业呢？我们经济的大背景是需求不足，就算你坚守，时间也未必会站在你一边。降价也没有用，既然是生产过剩，垮掉一批企业，那是再所难免，只是这个话不能明着说，怕小老板们的小心脏受不了。但是政策的指向的确是有选择的，政府推出的纾困资金，这12万亿并不是所有企业一起共享，减免税对标的是个体工商户和小规模纳税人，因为个体工商户与小规模纳税人有1亿之多，他们哪里算得上什么资本家呢？其实都是小老百姓，救他们就是救民生。而真正的民营资本是注册资金500万以上的一般纳税人，他们才是民营资本的主导，也是僵尸企业的集散地。
为什么会有这么多的僵尸企业呢？问题出在了两头，一头是长期拖欠款，包括地方与头部企业，特别是那些国企不求进取，靠项目分包拉长付款周期，自己却去赚理财的钱了，这就造成了大量的三角债。
另一头呢，是市场的准入，项目空间在收窄，说是投资14万亿去拉动经济，完全是国企担纲，这些项目与民企没什么关系，能跟在国企屁股后面喝点汤已经是很幸运了，这两头一挤，结果也就可想而知了。但是说到底还是生产过剩了，该死的还是要死。如果是为了救企业而救企业，就不符合经济学原理。
既然供给端过剩了，当然不能损不足而补有余。所以有时候我们不是去解决企业最关心的三角债，而是退税。退税的意义又是什么呢？是你有营收啊。如果你有足够的营收，说明你差的不是项目，而是流动性不足。那我给你返税，让你缓解一下，缓过劲儿再说。如果你是僵尸企业，没什么进项，这项纾困政策就与你毫无关系。这样就明白了，纾困是有选择性的，最终是要通过市场化的优胜劣汰，将大批的僵尸企业清出市场，重建市场的供求平衡。
在这个过程中，政策不去清理三角债，而拼命的放贷，实际上构成了一种对企业而言，如果你有再生能力，企业经营良好，你将得到低息贷款的支持，这是真正的支持。如果你的应收款一下又收不回来，那对不起你就必须透支预期的利润，通过贷款的形式以利息换空间。再如果你是一个僵尸企业，你又没有勇气去面对失败和一无所有的未来，那银行的正门是注定走不进去的。你只能通过金融中介成倍的提高贷款利率，大幅增加财务成本来保留你对奇迹的渴望，你最后的贷款只是一个赌局。
所以我说，贷款是一个广义的选择，如果你想发展，用别人的钱，那是最好的选择。这取决于你对自身状况的评估。如果你是在用贷款续命，希望我的观点能让您头脑清醒。