【大河财立方 記者 楊薩】近日，河南、陝西、雲南等多地中小銀行密集宣布下調定期存款執行利率引發市場關注。
“3年期存款利率下調10個基點到2.75%。”“利率3%的存款産品早上還有額度，中午就售罄了。”
4月7日，大河财立方記者走訪鄭州多家銀行了解到，部分銀行于近期下調了定期存款利率，大額存單額度緊俏利率持續走低。
光大銀行金融市場部宏觀研究員周茂華接受大河财立方記者采訪時表示，近期中小銀行下調存款利率屬于去年第三輪大行跟進調降，國内采取大中小型銀行“梯次”調降存款利率，讓市場充分消化存款利率調降影響，有助于維護存款市場正常競争秩序。
多家中小銀行密集降息
自3月末以來，多家中小銀行調降存款利率，從調降幅度上看，基本在5個基點至40個基點不等，多家銀行1年期及以下存款利率跌破2%。
以河南為例，泌陽農商銀行将3個月、6個月、1年期、2年期定存利率從1.50%、1.70%、2.10%、2.35%下調至1.40%、1.65%、1.80%、2.00%。新密農商行将2個月、6個月、1年期、2年期定存利率1.60%、1.80%、2.15%、2.40%下調至1.40%、1.65%、1.80%、2.00%。
不隻是農商行，部分股份行和城商行根據自身經營情況也在小幅調降存款利率。
“我行3年期存款産品利率從2.85%降至2.75%，1萬元起存。”鄭州銀行某支行客戶經理告訴記者，目前該行其他存款産品利率暫未調整，但是後續大機率會繼續下調。
光大銀行某支行客戶經理稱，該行于3月中下旬調降了部分存款産品利率，其中3年期和5年期的存款産品利率，由2.6%降至2.58%，5萬元起存。
招聯首席研究員、複旦大學金融研究院兼職研究員董希淼表示，下調存款利率、壓降負債成本成為商業銀行的共同選擇。不同的銀行由于市場競争、客戶定位、負債結構等因素有所不同，調整存款利率的節奏、幅度各有不同。
值得一提的是，在此番存款利率調降的農商行中，遂平農商行、沈丘農商行均縮小了3年期和5年期的存款利率差距。遂平農商行将3年期存款利率由2.65%調降至2.35%，5年期存款利率維持2.40%不變。沈丘農商銀行5年期與3年期定期存款利率，在調整前為2.4%、2.65%，在調整後為2.4%、2.35%。
“部分中小銀行中長期存款利率出現持平甚至是‘倒挂’的現象，原因是多方面的。市場利率整體處在下行周期，銀行有動力通過調整存款期限溢價，以降低銀行綜合負債成本。”中國企業資本聯盟副理事長柏文喜分析，銀行偏好期限相對短的存款負債，通過優化負債結構，減少長期限存款利息支出。此外，存款利率的調整也反映了銀行對未來流動性的判斷和業務發展戰略的差異化。
大額存單額度“收緊”利率走低
降息潮下，原本備受儲戶青睐的大額存單産品利率優勢也不如去年同期，且各行逐漸“收緊”額度。
“利率3%的存款産品早上還有額度，中午就售罄了。”4月7日一早，鄭州銀行某支行客戶經理在朋友圈轉發了該行新客新資金定期産品海報。該産品5萬元起存，利率達3%。中午記者詢問時，被告知此産品已售罄下線。
中原銀行某支行客戶經理稱，該行2年期和3年期的大額存單很早就沒有了，目前還有1年期的大額存單産品，利率是2.05%。有長期存款需求可以考慮該行存款型的保險，7年到期，利率最高可達3%。
“目前大額存單額度不定期發放，5年期大額存單早已售罄。”民生銀行某支行客戶經理告訴記者，該行20萬起存的3年期大額存單還有部分額度，利率為2.6%。
中國銀行和建設銀行的大額存單額度也頗為緊張。記者在咨詢時均被告知大額存單額度售罄，沒有具體的發放時間，如果要購買需要提前跟客戶經理溝通。
記者注意到，2023年同期，各家銀行大額存單利率基本在3%以上，部分銀行甚至達到4%以上。因該類型産品安全性較高且收益較好，在定期存款利率持續調降的背景下格外受到穩健型儲戶的青睐，經常上架不久就被搶光。但今年以來，各家銀行大額存單不複去年盛景。
業内人士分析，目前，銀行面對着經營壓力增大和同業競争加劇等挑戰，高利率的存款産品将增加銀行的負債成本,擠壓銀行利潤空間，調整大額存單等利率偏高的存款産品，有助于緩解息差壓力。
“在各類資管産品收益率以及存款利率持續下降的情況下，投資者應盡快調整好投資心态，降低對投資收益的預期。”董希淼稱。
專家：存款利率仍有下調空間
存款産品利率持續調降的背後，凸顯了銀行息差壓力增大的問題。
截至2023年末，大陸商業銀行淨息差下降至1.69%，首次跌破1.7%關口。從各家上市銀行2023年财報來看，淨息差普遍下降，六大行淨息差降幅在16—31個基點之間。
董希淼表示，淨息差下降的主要原因是銀行加大向實體經濟減費讓利力度。貸款市場報價利率（LPR）多次下降，雖然存款利率也持續調降，但降幅低于貸款利率降幅，是以息差有所下降。此外，存量首套房貸利率調整對大型商業銀行淨息差影響較大；而城商行、農商行受地方債務等問題影響，息差下滑壓力也有所增加。
銀行存款利率是否會進一步調降？
柏文喜認為，目前存款利率持續走低的趨勢預計仍将持續。在“精準有力”的貨币政策基調下，2024年貨币政策将維持穩健寬松格局，降準、降息仍有空間。在此背景下，存款挂牌利率或繼續下調，存款成本剛性猶存。此外，經濟增長修複下，長端債市利率中樞料小幅上移，但加息峰值或擡高，境内美元存貸款利率仍有上行空間。是以可以預見，存款利率在未來一段時間内仍有下調的空間。
“預計下調幅度明顯收窄，甚至可能不降。未來随着經濟穩步恢複、經營狀況改善、實體融資需求進一步增強等，使得銀行淨息差與市場利率持穩，存款市場供需将逐漸回歸常态。”周茂華同時也提到，如果經濟複蘇不及預期，央行引導市場利率中樞進一步下移，加之銀行淨息差壓力，不排除存款利率仍可能适度下調，為金融支援實體經濟拓展空間，這也是增強金融體系風險抵補能力，維護金融體系穩定、可持續運轉的内在要求。
除了調降存款利率，銀行還可以通過哪些方式緩解淨息差收窄壓力？
“銀行可通過優化信貸結構，提高貸款的收益率，減少不良貸款比例，進而提高整體資産的收益水準。此外，可發展中間業務，如手續費和傭金收入、投資收益等，以多元化收入來源，減輕對利息收入的依賴。”柏文喜建議，銀行可考慮通過資本市場操作，如發行優先股、次級債等，增強資本實力，提高資本充足率，以支援業務的可持續發展。
見習編輯:李文玉 | 審校:陳筱娟 | 稽核:李震 | 監審:萬軍偉