快遞櫃正在倒下

虧了25億，智能快遞櫃開始倒下

曾經紅極一時的智能快遞櫃，最近這兩年，卻消失于人海。

最新的消息來自小米智能快遞櫃，他們完成了首輪融資5000萬元，投資方為小米集團和菜鳥集團，但是很快，各方卻否認了這則消息。

真真假假的投資背後，我們發現在各地的普遍情況是，快遞櫃顯得特别冷清。

有北京地區消息顯示，随着快遞櫃使用率的下滑，不少供應商難以維系高成本的投入，“撤櫃”離開小區悄然開始。

首當其沖的，自然是市占率第一的豐巢。

2015年，豐巢在快遞行業萬衆矚目中誕生。這個由順豐牽頭設立的智能快遞櫃企業，在資本助力下開始了高歌猛進的擴張。

公開資訊顯示，截至2018年年初，豐巢共完成了4輪融資，總金額超55億元， 2021年豐巢再次獲得4億美元戰略融資。與此同時，豐巢接連完成兩起并購，搶奪更多的市場佔有率。分别為8.1億元收購中集e棧、随後與中郵速遞易重組合并。

在資本的加持和高速整合下，豐巢營運的快遞櫃總數由2016年的3.5萬組增長至2020年上半年的27.20萬組，市場佔有率一度達到69%。

圖源：資料線

和高速擴張的快遞櫃數量不同，豐巢的業績資料卻始終被行業诟病。

财務資料顯示，截至2020年前三季度，豐巢一共虧損了25.11億元。僅2020年第一季度末至第三季度末，公司就燒掉共計超6億元，平均每個月虧損1億元。

從那之後，豐巢的業務資料就很少對外披露了，但智能快遞櫃的盈利模型已經被行業調研機構看透了。

安信證券的調研資料顯示，快遞櫃的營收構成主要是快遞員投櫃、廣告和消費者支付逾時費或會員費收入三類。

具體來說，單套快遞櫃一年的投入成本合計約為16788元，行業測算年收入約在17800元左右，營收構成主要是快遞員投櫃、廣告和消費者支付逾時費或會員費收入三類。

若單靠這些收入，在支付場地租金、折舊、維修費、電費、聯網費和物業費等成本之後，毛利率隻有6%，年收入僅為千元左右。

相較于十幾萬的前期啟動費用來說，這筆生意談不上性感。

也正是在盈利的壓力下，智能快遞櫃們開始想各種方案創收，收費，是第一步。

在巨大的輿論壓力和鋪天蓋地的質疑中，豐巢挺了過來，堅定的開啟了智能快件箱的收費時代，但也讓從業者看清了快遞櫃“超低付費意願”，帶來的營收是杯水車薪。

是以，近兩年來，快遞櫃大企業們，開始降速。據國家郵政局統計資料披露，2021年全國智能快遞櫃投放量為200萬組。而順豐的公司公告顯示，2021年上半年豐巢的快遞櫃總數約為30萬組。這一資料簡單推算，豐巢的市場占有率已從巅峰時期的接近70%驟降至16%左右。

與此同時，快遞驿站的增長速度卻逐漸提高，僅菜鳥驿站就已經擁有11.6萬個社群驿站。

圖源：驿站

從這些資料來看，部分地區智能快遞櫃使用率下降、甚至撤櫃的消息，并不震驚，反倒是在我們的意料之中。

在回顧近兩年快遞行業的競争形态之後，我們發現智能快遞櫃面臨的經營風險，卻越來越多。

快遞櫃，越來越難

相較于前幾年的快遞櫃迅猛發展，這兩年，智能快遞櫃猶如明日黃花，不再被市場青睐。

原因我們都清楚，不掙錢。據國家郵政局公布的相關資料顯示，目前整個行業箱遞率僅達10%左右，預計2025年将達到30%。

毛利低、使用率低，這就造成很多快遞櫃鋪設之後，沒有足夠的單量支撐。

為了解決這個問題，豐巢們也開始想盡更多辦法來緩解問題，尋求更多營收。

典型案例是去年6月份，豐巢在全國上線自營洗衣業務。使用者既可以自行放入快遞櫃，也可由順豐免費上門取送、與常見的網際網路服務類似。

而在推出自營洗衣服務前，此前行業中還出現“速洗鞋櫃”業務。并嘗試在交通樞紐、旅遊景區、學校、圖書館、遊泳館、商場等人流量較大的場所，滿足使用者的存包需求。

除了豐巢之外，美團方面推出的“無接觸外賣櫃”，以及諸多智能貨櫃加盟項目，比如“無人果蔬櫃”、“品牌零售櫃”、“飲品櫃”等，也都給行業探索找到更多出路。

尤其是恒溫外賣櫃、生鮮櫃等業态，在行業内頗具想象力。

但從商業化變現的角度來看，對快遞櫃盈利狀況的改善并不大，使用者免費使用時，使用率和流量都很高，但一旦涉及收費，立刻歇菜。

并且，相較于前幾年快遞櫃的高速擴張期，近年來，随着快遞驿站以及送貨上門的普遍推廣，快遞櫃也面臨着新的挑戰。

兩年前，菜鳥驿站宣布推出免費送貨上門服務，由此産生的派費由淘寶天貓補貼。而包括三通一達、極兔在内的快遞企業，也通過不同形式加碼上門。

比如菜鳥CEO萬霖就提出，“送貨上門是菜鳥2022年最重要的事情”，最新一個季度，菜鳥單日送貨上門包裹峰值超1800萬件。

驿站的發展和送貨上門的力推，進一步沖擊了快遞櫃市場發展前景。

菜鳥CEO萬霖

綜合來看，相較于早期的高成本、低毛利等快遞櫃本身盈利模型因素外，這兩年快遞櫃市場開始面臨低投遞率、付費意願低、單量不飽和、快遞驿站競争等多重經營風險。

未來快遞櫃會走向何方，如何破解賺錢付費難題，還沒有看到出路。與此同時，使用者也開始思考一個問題，我們究竟需不需要智能快遞櫃。

未來快遞櫃何去何從

準确來說，整個快遞櫃市場，從三年前豐巢宣布收費開始，就陷入了難題。

尤其驿站網點還一直免費的當下，快遞櫃的盈利問題很難解決。

核心的問題是在快遞末端配送市場，不止快遞櫃一種服務形态，但實際上，無論是快遞櫃還是驿站，目前都面臨服務業态相對單一、投入成本較大的問題，盈利情況并不理想。

最近有行業資料披露出來，目前全國開通“淘系”上門的菜鳥驿站為9萬多家，可日常活躍、送貨的站點隻有5萬多家。

在菜鳥全年營收達到638億之際，送貨上門這件“全年最重要的事”，還是制約着驿站和末端網點。

可以說，在整個快遞行業從價格戰的泥沼中跳入“服務品質戰”的階段，末端配送環節經受的考驗是最大的！

目前，中國連續多年快遞包裹量世界第一，據國家郵政局資料，截至2022年末，中國快遞從業人員超過5000萬人；2022年全年包裹累計完成1391億件，平均每天包裹3.8億件。

如此龐大的市場，看似将帶給快遞櫃無窮的單量，但目前看來，在愈發激烈的行業競争中，快遞櫃由于限制的因素過多，率先展露頹勢。

無論豐巢們探索什麼樣的新業務，本質上都是要找到與快遞驿站、送貨上門之間的差異化優勢來。

實際上，他們的優勢很明顯，比如24小時營業、一件一櫃的安全性、無需人力的輕管理性等等。

幾乎不受限制的取件時間，就是其便捷與創新所在。相較于空白的三四線市場，其實經常加班、996的一二線城市使用者更符合快遞櫃的使用者畫像。

試想一下，白天和工作日都在上班的他們，與送貨上門、快遞驿站的工作時間基本重合。很多一線城市使用者“沒資格享用工作時間開放的菜鳥驿站”。

無人值守、24小時營業的快遞櫃，自然是他們的首選。

另一個值得注意的要點是在快遞行業進入服務品質競争階段，快遞的保價、丢件、損件等問題也被越來越多的使用者所注意。

而一件一櫃的安全性進一步保證了末端配送中的快遞安全問題，更适合高價值快遞的存取。

是以，短期來看，快遞櫃應當找到自己的差異化競争優勢，才能在激烈的行業中，錯位競争，保證快遞櫃在擴張的同時，穩定的活下去。

但是要說快遞櫃真正的出路，必然是在長期主義競争中。

這個長期可能是3年、5年，甚至10年。行業的普遍資料為5-8年左右，也有行業人士稱，如果快遞櫃維護得當，可以長期使用，沒有具體年限數字。

重要因素是邊際成本遞減和人力成本低的走高，随着快遞櫃産業的成熟和持續擴充，長期來看，快遞櫃的營運成本很可能随着規模的擴大而持續攤薄。

在快遞員越來越難招的背景下，這個場景我們可以期待。

并且我們可以看到一個利好趨勢是，越來越多新小區将快遞櫃納入小區配套服務中，相較于第三方入駐的服務商，這類快遞櫃營運成本更低，盈利模型更加優秀。

綜合來看，短期競争中，快遞櫃并不是一門賺錢的好生意，尤其是現階段還正處于燒錢階段，需要強化差異競争優勢，為長遠的市場鋪路。

長期來看，未來快遞櫃市場的關鍵轉折點，就藏在盈利模型優于快遞驿站的那一刻，就将實作穩定成長。

隻是在那一刻到來之前，快遞櫃企業們，仍需要想盡各種方案降低虧損、維持生存。

盈利之前，豐巢們需要先活下去。

作者 | 趙雲合