闹大了，永悦科技和万科都崩了！一季报，谁会惊艳？长假持股还是持币？

  价值线 | 出品 

    热点 | 栏目 

边江| 作者 

 荆轲| 编辑

价值线导读

进入4月，A股不少投资者开始寻找上市公司中一季报能够超预期的细分方向。

大势趋稳，积极寻找“捕猎机会”固然无可厚非，但A股之中依然不少公司时不时爆个大雷，给投资者一记重锤。例如，昨天永悦科技的一则公告和万科的一份举报，今天都成功干崩了股价，持有者含泪吃面。

明天就是清明长假前最后一个交易日，投资者是该持股还是持币？

一季报，谁会惊艳？

2024年一季报将在4月底截止，一季报是一年中比较关键的财报数据，很容易重塑产业景气度预期，所以4月显得更关键。

根据同花顺数据整理，截至4月1日晚，A股已有40家上市公司披露了2024年一季度业绩预告。其中，除两家公司一季度净利润预减外，其他公司均预计增长。

从预告净利润同比增幅下限来看，12家上市公司预计一季度净利润同比增幅超100%，分别为：

当然，目前上市公司直接给出预告数据的样本还是相对偏小。

近日，浙商证券做了一个2024年一季报前瞻的专题研究，报告中提到了电子、社会服务、轻工制造、计算机、汽车、机械设备业绩有望居前，且分析师对于这些行业的业绩预测相对乐观；而建筑装饰、石油石化、银行、非银金融、煤炭表现预计居后，分析师对此类行业的业绩预测相对谨慎。

中信建投预计一季报业绩增速可能超预期或较好的方向主要包括船舶、重卡、白电、黄金珠宝、出行链、电力、航空、光模块/算力服务器等。

关于一季度表现较好细分方向的猜测上，还有不少分析师提到了氟化工，存储，有色金属等板块。

逻辑上是：制冷剂价格近一年涨幅近一倍，一季度涨幅60%；面板去年低点至今涨幅20%-40%，今年一季度涨幅5%-10%；存储去年低点至今涨幅30%左右，今年一季度涨幅10%-20%；黄金近一年涨幅20%，今年一季度上涨6%。对应到业绩上，这些行业大概率出现扭亏或者净利润同比大幅增长。

不过，投资者需要注意的是，一些上市公司的股价前期已经有所表现，也不要盲目无脑做多，还需仔细甄别和研究。

这些雷，绕着走

除了未来业绩的预判，在监管趋严的大背景下，上市公司及高管的是否合法合规也成为了投资者关注的焦点。

昨天永悦科技的一则公告和万科的一份举报，今天都干崩了股价。

昨晚晚间，永悦科技（603879）披露公告称，因涉嫌信息披露违法违规，证监会决定对公司实控人陈翔立案。今日，永悦科技股价直接一字跌停！

履历显示，陈翔1979年5月出生，金融学，MBA。2015年11月-2017年5月，任鸿华融资租赁(江苏）有限公司董事长，2017年6月-至今，任江苏华英企业管理股份有限公司董事长。2021年2月至今，任永悦科技董事长。

据了解，永悦科技所处不饱和聚酯树脂以及无人机行业。值得一提的是，在今年无人机概念的炒作下，永悦科技股价迎来一波暴涨，曾在3月13日-21日连续斩获了8个涨停板，区间累计涨幅达114.75%。

事实上，公司无人机业务相关营业收入占比非常小。截至2023年三季度末，公司无人机业务营业收入仅280万元，未给上市公司业绩带来重大影响。在3月22日之后，永悦科技股价已经开始了快速回落。

昨天，烟台市百润置业发文举报称，郁亮操控万科谋取私利，欺瞒股东挪用项目建设资金，以极低价格出售项目公司资产从中牟利。

虽然万科方面回应称，烟台市百润置业在网上发布对公司和公司负责人员的恶意言论，内容严重失实。

但今日资本市场给出了强烈反应，万科A跌幅超5%，股价创2015年以来新低。万科港股一度重挫13%，创出四年来盘中最大跌幅，股价创港股上市以来新低。

今年以来，陆陆续续已经不少上市公司的实控人、董事长、总经理等被曝出被留置、被处罚、被刑拘等。

据不完全统计，近 3 个月以来，共有32 家 A 股上市董事长或高管被处罚。详情如下

:

未来，监管将会趋于更加严格，投资者还是要注意具体标的潜在风险。

持股还是持币？

今天盘面上，节前抛压较重，两市超3000家个股下跌，科技股、题材股大幅调整引发场内做多情绪下降。

虽然新能源和化工在盘中支撑热点，但前期热门的低空经济和AI等大跌，整体题材方向资金趋于减仓。

昨天北向资金休息，A股整体表现比较嗨，结果今天北向资金回来了，不仅仅没有加大力度买入，反而在开盘之时就出现了净流出的现象，北向资金全天净卖出最多时达到了34亿元，不过比较好的是在尾盘的时候出现了一股净流入的迹象，最终下午15点收盘时全天北向资金净卖出了16亿元。

尾盘无论是沪指还是创业板指数，分时图则出现了一波猛烈的拉升，本来14点39分时沪指已经下跌了13点，但是全天最终收盘时，沪指仅仅下跌2个点。

显然是“无形”的手又发力了：沪深300ETF基金，从14点39分开始出现了一波明显的放量行为。

及时干预指数，核心目的就是维护指数的重心不断上移，这样最终会逼迫观望资金逐步进场。

明天是清明小长假前最后一个交易日，市场人士预计这里变化不大了，指数短线这里可小上小下。不管短线如何运行，中期来看向下的空间并不大，整体仓位宜中上，但为了预防假期海外波动影响（如英伟达走势将影响科技股，黄金等商品价格将影响资源股），仓位上还是需要留有一些余地。

展望后市，光大证券称，预计A股市场将保持韧性。当前经济正逐步改善，政策仍积极发力，企业盈利有望持续回升，夯实A股市场上行基础。此外，随着美国通胀逐步回落，市场预计美联储6月将有较大概率开启降息，海外流动性有望持续改善，A股市场估值有望抬升。因此，整体来看，企业盈利回升，叠加海外流动性边际改善，A股市场有望保持韧性。

此外，即使未来市场出现短期调整，但或不会再度回到前期低点。财报季建议关注分红有望提升的家用电器、公用事业、通信等。此外，从行业打分情况来看，4月份基础化工、有色金属、电子、石油石化、食品饮料及交通运输行业最值得关注。