華夏基金推新指數型基金 徐猛在手1隻産品近3年業績跑赢同類平均

今年前三季度，2.35萬億新基金分屬45家托管機構，其中11家新基金托管規模超過了1,000億元。其中，招行、興業、工行的新基金托管規模位居前三。與此同時，為給投資者提供更多低波動、高流動性的低風險理财工具，基金公司将布局方向指向同業存單。國慶假期前後，共40多家基金公司密集上報同業存單指數基金。不止如此，今年以來，不少新成立基金公司的新發産品采用了券商結算模式，部分老基金公司也開始試水券商結算模式。同時，不少新發的券結模式基金提前結束募集，首發規模頗大，部分甚至成為爆款基金。

新基市場方面，10月11日，華夏基金管理有限公司（以下簡稱“華夏基金”）、天弘基金管理有限公司（以下簡稱“天弘基金”）各發售了一隻指數型基金，博道基金管理有限公司（以下簡稱“博道基金”）推出了一隻股票型基金。

一、基金行業動态

1、前三季度11家機構新基托管規模超1,000億元，招行、興業、工行居前三

資料顯示，今年前三季度，2.35萬億新基金分屬45家托管機構，其中11家新基金托管規模超過了1,000億元。

招商銀行前三季度托管的212隻基金首募總規模3,189.16億元，市場占比13.43%，蟬聯榜首；興業銀行超2,700億元居于次席，占比11.4%；工商銀行以2,337.97億元規模緊随其後；中國銀行、建設銀行分列四、五位，托管規模均超過1,800億元。

2、布局低風險理财工具，存單指數基金紮堆上報

為給投資者提供更多低波動、高流動性的低風險理财工具，基金公司将布局方向指向同業存單。國慶假期前後，40多家基金公司密集上報同業存單指數基金，公募低風險産品系列更加豐富。

9月30日，證監會官網披露，南方、華夏、鵬華、富國、招商、平安等12家基金公司上報了同業存單指數基金。國慶長假後的第一個工作日，又有30家基金公司同時上報了此類新産品，易方達、廣發、嘉實、博時等業内大中小型基金公司都在布局；10月9日，申萬菱信基金接棒上報。從上報的産品名稱上看，多數基金公司上報的是跟蹤中證同業存單AAA指數的基金，也有普通的同業存單基金。從持有期限上看，多數基金設定了7天的持有期。

3、9月1日以來A股ETF資金淨流入466.9億元，寬基ETF獲資金青睐

9月以來，A股三大股指維持震蕩走勢，消費行業回暖，周期、軍工、光伏、新能源等行業領跌。A股ETF表現分化，9月1日至10月8日，總成交額為7,169.77億元。整體來看，以區間成交均價估算，9月1日以來A股ETF資金淨流入約466.9億元。

從資金流向來看，近期寬基指數ETF受到資金青睐。資料顯示，以區間成交均價計算，9月1日至10月9日，A股ETF獲資金淨流入約466.9億元。其中，南方中證500ETF獲資金淨流入53.25億元，華夏上證科創闆50成份ETF淨流入39.91億元，華夏上證50ETF淨流入29.85億元，華泰柏瑞滬深300ETF淨流入28.24億元，易方達中證科創創業50ETF等淨流入超10億元。

4、今年以來券結基金“井噴式”增長，部分産品成“爆款基”

今年以來，不少新成立基金公司的新發産品采用了券商結算模式。其中，首家外資100%控股的公募基金公司貝萊德基金旗下首隻公募基金産品——貝萊德中國新視野混合首募規模約66.81億元；個人系基金公司彙泉基金旗下首隻公募基金産品——彙泉政策優選認購規模突破35億元；限額80億元，最終認購規模超170億元的朱雀恒心一年持有以及認購規模近40億元的博道嘉豐等新基金均為采用券商結算模式的基金。

除了一些新成立基金公司發行的産品采用券商結算模式，還有一部分老基金公司也開始試水券商結算模式，包括博時基金、招商基金、工銀瑞信基金、南方基金等。與此同時，不少新發的券結模式基金提前結束募集，首發規模頗大，部分甚至成為爆款基金。在券商結算模式的助力下，不少券商傭金收入大幅增長。

5、新華社民族品牌指數多隻成分股表現強勢，不少消費股迎強勢反彈

國慶節前後市場維持震蕩，9月27日至10月8日期間，上證指數下跌0.58%，深證成指上漲0.39%，創業闆指上漲1.1%，滬深300指數上漲1.66%，新華社民族品牌指數上漲5.03%。

9月27日至10月8日期間，新華社民族品牌指數多隻成分股表現強勢，不少消費股迎來強勢反彈。具體來看，泸州老窖以20.89%的漲幅排在漲幅榜首位，片仔癀上漲16.58%居次，長春高新上漲14.37%，五糧液、億緯锂能、海大集團和海天味業分别上漲13.81%、12.44%、12.13%和11.18%，安琪酵母、錦江酒店、金山辦公等多隻成分股也漲逾10%。年初以來，華誼集團上漲99.37%，北方華創上漲95.38%，中環股份和科沃斯分别上漲81.55%和72.08%，海爾生物和國電南瑞也漲逾60%。

二、基金公司動态

1、博時龍頭家電ETF10月12日開售，首次募集規模上限80億元

10月9日，博時國證龍頭家電交易型開放式指數證券投資基金（下稱“博時龍頭家電ETF“）釋出公告稱，該基金将于10月12日起公開發售，首次募集規模上限為80億元（不包含募集期利息和認購費用）。

招募說明書顯示，該基金主要采用完全複制法進行投資，即按照成分股在标的指數中的基準權重，來建構指數化投資組合，并根據标的指數成分股及其權重的變化進行相應調整。具體看，該基金投資于标的指數成分股和備選成分股的資産比例，不低于基金資産淨值的90%，投資港股通标的股票的比例不超過基金股票資産的10%。博時龍頭家電ETF将由尹浩擔任基金經理。尹浩自2012年起先後在華寶證券、國金證券工作，2015年加入博時基金，曆任進階研究員、進階研究員兼基金經理助理，現任博時創業闆交易型開放式指數證券投資基金等産品的基金經理。

2、丘棟榮号召持有人來投票，稽核中庚價值領航重大事項變更

中庚基金日前釋出《中庚基金管理有限公司關于以通訊方式召開中庚價值領航混合型證券投資基金基金份額持有人大會的公告》，決定以通訊方式召開基金份額持有人大會，審議變更投資目标、投資政策、投資限制、業績比較基準、估值方法等重大事項。

以“深度價值”風格著稱的中庚價值領航基金經理丘棟榮強調，中庚基金投資團隊比較看好港股尤其是其中價值股的長期配置價值，加入港股通标的股票後，希望通過中庚價值領航基金更好地發揮出政策的價值，以期滿足投資者的真實投資需求。也就是說，港股中的價值股目前處于底部區域，提供了加大配置的投資機會。

3、華安基金推全新養老FOF産品，華安民享穩健養老一年FOF10月12日發行

9月29日，從華安基金獲悉，華安基金将于10月12日推出全新養老FOF産品——華安民享穩健養老一年FOF，以進一步滿足投資者養老需求。

據了解，即将發行的華安民享穩健養老一年FOF是一隻目标風險政策基金。在投資政策上，主要運用目标風險政策對大類資産進行配置，以組合波動率控制在目标水準為核心，通過調整組合權益類和固定收益類資産配置比例來實作産品層面的風險相對恒定。在嚴格控制下行風險的前提下，力争實作基金資産的長期增值，滿足投資者的養老資金理财需求。

4、“公募一哥”張坤最新調倉動向曝光，連續兩個工作日買入招商銀行

近日，易方達釋出《關于旗下基金重大關聯交易事項的公告》，公告顯示，張坤管理的易方達優質企業三年持有混合基金曾在9月29日買入1,630萬股基金托管人招商銀行的股票，買入金額高達8.32億元。僅過了一個交易日的時間，9月30日，易方達優質企業三年持有期混合基金又繼續買入招商銀行，當日買入50萬股，買入金額2,520.52萬元。兩個交易日合計買入1,680萬股，累計買入金額超過8.5億元。

從二級市場走勢上看，9月29日，招商銀行股價大漲2.26%，報收51.56元，日均成交價格為51.06元；9月30日又下跌2.15%，股價回調至50.45元，日均成交價格50.51元，從公告上看，易方達優質企業三年持有混合基金兩個交易日的買入均價均小于當日成交均價。值得注意的是，招商銀行是易方達優質企業三年持有期混合基金的托管行，根據公募基金相關法規，需要及時披露相關關聯情況。

5、力争為持有人創造“舒适”的投資體驗，富國安誠回報12個月持有期混合即将結募

上證指數在挑戰3,700點後遭遇階段性回撤，當下節點，有人“恐懼”，有人“貪婪”。對基金管理人來說，如何平衡好風險與收益，是十分重要的課題。富國基金基金經理于渤認為，低回撤是長期複利的核心來源之一。據悉，拟由于渤管理的富國安誠回報12個月持有期混合即将結束募集，這隻基金将通過倉位管理與精選個股科學有效控回撤，要以風險可控為前提，擷取持續創新高的産品淨值，力争為持有人創造“舒适”的投資體驗。

從履曆來看，于渤擁有12年證券從業經曆，超過6年的投資管理經驗。據于渤自己的介紹，剛開始進行投資管理的時候，正值2015年高點，沒多久就遇到市場大幅下跌，這一經曆使得她對控制風險非常重視。于渤的投資目标是在風險可控的前提下，産品能夠持續創新高，這一目标具有兩層内涵，一是控制回撤，二是獲得收益。

三、新基金發行

1、華夏基金推新指數型基金，徐猛在手1隻産品近3年業績跑赢同類平均

10月11日，華夏基金推出了一隻指數型基金，為華夏中證細分食品飲料産業主題交易型開放式指數證券投資基金發起式聯接基金（以下簡稱“華夏中證細分食品飲料産業主題ETF發起式聯接A”），基金經理為徐猛。

公開資訊顯示，華夏中證細分食品飲料産業主題ETF發起式聯接A以“通過對目标ETF基金份額的投資，追求跟蹤标的指數，獲得與指數收益相似的回報。本基金力争日均跟蹤偏離度的絕對值不超過0.35%，年跟蹤誤差不超過4%”為投資目标，主要投資于目标ETF基金份額、标的指數成份股、備選成份股。為更好地實作投資目标，基金還可投資于非成份股(含存托憑證、創業闆及其他中國證監會注冊或核準上市的股票)、債券(包括國債、央行票據、金融債券、企業債券、公司債券、中期票據、短期融資券、超短期融資券、次級債券、地方政府債券、可轉換債券、可交換債券及其他經中國證監會允許投資的債券)、衍生品(包括股指期貨、股票期權、國債期貨)、資産支援證券、貨币市場工具(含同業存單、債券回購等)、銀行存款以及法律法規或中國證監會允許基金投資的其他金融工具。

徐猛，2006年2月加入華夏基金，曾任數量投資部基金經理助理、上證原材料交易型開放式指數發起式證券投資基金等基金經理；現任投委會成員，恒生交易型開放式指數證券投資基金聯接基金、恒生交易型開放式指數證券投資基金、中小企業100交易型開放式指數基金等基金經理。此前，徐猛曾任财富證券助理研究員、原中關村證券研究員等。

自2021年9月28日，徐猛開始任職華夏中證細分食品飲料産業主題ETF發起式聯接A的基金經理。截至2021年10月11日，徐猛共任職8隻QDII型基金和11隻指數型基金的基金經理。其中，徐猛任職華夏中小企業100ETF至今已4年又315天，截至2021年10月8日，該基金近3年的階段漲幅為77.1%，跑赢同期同類平均漲幅71.81%。

2、博道基金祭出新股基，楊夢任職4隻産品近1年漲幅不敵同類平均

10月11日，博道基金發售了一隻股票型基金，為博道成長智航股票型證券投資基金（以下簡稱“博道成長智航股票A”），基金經理為楊夢。

公開資訊顯示，博道成長智航股票A以“重點關注成長風格相關上市公司股票的投資機會，通過數量化的方法進行積極的組合管理與風險控制，力争實作長期超越業績比較基準的投資回報”為投資目标，投資範圍包括國内依法發行上市的股票(含創業闆及其他經中國證監會核準或注冊上市的股票、存托憑證)、債券(包括國債、央行票據、金融債券、企業債券、公司債券、中期票據、短期融資券、超短期融資券、次級債券、政府機構債券、地方政府債券、可交換債券、可轉換債券(含分離交易可轉債)及其他經中國證監會允許投資的債券)、資産支援證券、債券回購、同業存單、銀行存款(包括協定存款、定期存款及其他銀行存款)、貨币市場工具、股指期貨以及法律法規或中國證監會允許基金投資的其他金融工具。

楊夢，2017年8月加入博道基金任首席量化分析師，現任博道啟航混合型證券投資基金、博道中證500指數增強型證券投資基金、博道滬深300指數增強型證券投資基金等基金經理。此前，楊夢曾就職于農銀彙理基金管理有限公司、華泰資産管理有限公司、上海博道投資管理有限公司。

自2021年9月15日，楊夢起任博道成長智航股票A的基金經理。截至2021年10月11日，楊夢共任職4隻股票型基金、3隻混合型基金和2隻指數型基金的基金經理。其中，截至2021年10月8日，博道滬深300指數增強A近1年的階段漲幅為11.22%，不敵同期同類平均漲幅15.7%；博道叁佰智航股票A、博道伍佰智航股票A近1年的階段漲幅分别為17.63%、21.41%，均不敵同期同類平均漲幅22.56%；博道久航混合A近1年的階段漲幅為15.26%，不敵同期同類平均漲幅19.94%。

3、天弘基金發行新指數型産品，楊超“一拖十三”3隻基金回報率告負

10月11日，天弘基金推出了一隻指數型基金，為天弘中證高端裝備制造指數增強型證券投資基金（以下簡稱“天弘中證高端裝備制造增強A”），基金經理為楊超和劉笑明。

公開資訊顯示，天弘中證高端裝備制造增強A以“在對标的指數進行有效跟蹤的被動投資基礎上，結合增強型的主動投資，力争擷取高于标的指數的投資收益”為投資目标，投資範圍為具有良好流動性的金融工具，包括國内依法發行上市的股票(包括中小闆、創業闆及其他經中國證監會允許上市的股票、存托憑證)、債券(包括國債、金融債、地方政府債、企業債、公司債、次級債、可轉換債券(含可分離交易可轉債)、可交換債券、央行票據、中期票據、短期融資券、超短期融資券)、貨币市場工具、同業存單、銀行存款、債券回購、股指期貨、資産支援證券以及法律法規或中國證監會允許基金投資的其他金融工具。

楊超，2019年1月加盟天弘基金，曆任天弘創業闆指數型發起式證券投資基金、天弘滬深300指數型發起式證券投資基金、天弘中證500指數型發起式證券投資基金等基金經理；現任指數與數量投資部副總經理，天弘中證500指數增強型證券投資基金、天弘創業闆交易型開放式指數證券投資基金、天弘創業闆交易型開放式指數證券投資基金聯接基金等基金經理。

劉笑明，現任天弘中證科技100指數增強型發起式證券投資基金、天弘國證消費100指數增強型發起式證券投資基金、天弘中證新材料主題交易型開放式指數證券投資基金等基金經理。

自2021年9月9日，楊超和劉笑明開始任職天弘中證高端裝備制造增強A的基金經理。截至2021年10月11日，楊超共任職12隻指數型基金和1隻混合型基金的基金經理；劉笑明則任職8隻指數型基金的基金經理，任職天數均未滿一年。其中，楊超任職的天弘恒生滬深港創新藥精選50ETF、天弘中證科創創業50指數A、天弘國證消費100指數增強A的任職回報率分别為-8.21%、-7.72%、-2.14%。